指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

2,837.66

2.16

深证成指

9,273.61

2.77

沪深300

3,481.06

2.16

创业板指

1,614.63

3.30

中证500

5,172.50

2.71

万得全A

3,836.98

2.46

恒生指数

28,480.83

0.60

国内股市

Ÿ    周四两市小幅上涨，上证综指收盘涨2.16%报2837.66点；深成指收盘涨2.77%报9273.61点；创业板涨3.30%报1614.63点，成交量大幅放大。股指迎来大反弹，一举突破短线支撑位，个股也全面上涨。在大环境影响下，股指短线变化较大。预计市场将继续震荡筑底，企稳迹象明显。个股操作上，建议逢低建仓。

Ÿ    资金面显示，周四两市大单净流入资金254.32亿元。其中，2350只个股获资金净流入，1005只个股出现资金净流出，主力资金再度大幅买入进场。

Ÿ    香港恒生指数涨0.6%，报28480.83点。国企指数涨0.89%，报10752.86点；红筹指数涨0.34%，报4286.93点。大市成交911.83亿港元，前一交易日为959.34亿港元。中国台湾加权指数涨0.58%，报10738.38点。

Ÿ    京东金融宣布：近期已与中金资本、中银投资、中信建投和中信资本等投资人签署了具有约束力增资协议计划，融资金额约为130亿元人民币，投后估值约1330亿人民币。依照惯例成交条件，此轮融资预计将在2018年第三季度完成。

重要新闻

Ÿ    李克强：深化“放管服”改革，妥善应对风险挑战，保持经济运行在合理区间；当前最大的不稳定不确定因素还是来自外部，国内一些风险隐患需要高度重视；要实行全国统一的市场准入负面清单制度，不断缩减清单事项；继续推进结构性减税，坚决查处偷税、逃税、骗税等违法行为。  

Ÿ    商务部发表声明：美方指责中方漠视中美经贸分歧、没有进行积极应对，是不符合事实的；中方为避免经贸摩擦升级尽了最大的努力，事情发展到今天这一步，责任完全在美方；中方被迫采取反制行动，是维护国家利益和全球利益的必然选择，是完全正当、合理合法的；美国打贸易战不仅针对中国，还以全世界为敌，将把世界经济拖入危险境地；中方将继续按照既定部署和节奏，坚定不移地推动改革开放，并与世界各国一道，坚定不移地维护自由贸易原则和多边贸易体制。

Ÿ    商务部新闻发言人：美方对中国产业政策造成市场扭曲的指责根本站不住脚；中国有稳定的投资环境，较强的产业配套能力，有潜力巨大，正在升级而且不断开放的消费市场。近期，通用电气、福特、宝马、特斯拉等外资企业纷纷进一步扩大在中国的产能、规模和投资。

Ÿ    住建部：因地制宜推进棚改货币化安置，商品住房库存量较大的地方，可以继续推进棚改货币化安置；进一步合理界定和把握棚改的范围和标准，不搞一刀切、不层层下指标、不盲目举债铺摊子。1-6月，全国棚户区改造已开工363万套，占今年目标任务的62.5%。

Ÿ    国资委：央企6月实现利润总额2018.8亿元人民币，同比增26.4%，创历史单月最高水平。1-6月实现利润总额8877.9亿元人民币，同比增23%；央企目前已落地执行了2000多亿元的市场化债转股。

Ÿ    河北进一步扩大服务业重点领域对外开放，推进唐山港、黄骅港能源和原材料等大宗商品交易中心建设，谋划建设秦皇岛国际邮轮港；建设金融创新聚集区，推动银行、证券、信托、保险等金融业态向雄安新区和重点城市布局；建设国家大数据综合试验区；鼓励唐山、石家庄市申建跨境电子商务综合试验区。

Ÿ    中国证券报头版刊文称，一系列迹象表明，在金融业加速对外开放和进一步加强防范金融风险的当前，新一轮金融国资改革大幕正拉开帷幕。随着国有金融资本管理“1+N”政策体系的出台，将从源头上遏制金融乱象，激活百万亿金融国资新动能。

Ÿ    安徽日报：省政府已经出台《安徽省划转部分国有资本充实社保基金实施方案》，实施方案明确了划转范围、对象、比例和承接主体。在划转范围上，将安徽省国有及国有控股大中型企业、金融机构纳入划转范围。

Ÿ    国家卫健委：将配合国家药监局加快境外已上市新药在境内上市审批；对治疗罕见病的药品和防治严重危及生命疾病的部分药品简化上市要求，可提交境外取得的全部研究资料等直接申报上市，药品监管部门分别在3个月和6个月内审结。

Ÿ    工信部发布关于组织开展2018年制造业“双创”平台试点示范项目申报工作的通知，将围绕"双创"平台+要素汇聚、+能力开放、+模式创新、+区域合作4个领域，遴选若干产业应用基础好、发展前景广、带动作用强的项目。

Ÿ    新浪：印度贸易促进机构的负责人表示，中国准备迅速批准印度生产的药品。印度贸易官员在新德里表示，印度公司有望填补中国在仿制药(非专利药/generic drug)、软件、糖和部分稻米品种的需求缺口。

Ÿ    中国民航局：截至6月底，全行业完成运输总周转量584亿吨公里，旅客运输量2.97亿人次、货邮运输量355.5万吨，同比分别增长13%、12.4%、6.4%。

上市公司重要公告

Ÿ    加加食品重组拟47.1亿元收购金枪鱼钓；太安堂终止非公开发行股票事项；睿康股份拟终止重组；苏州科达、天圣制药、博迈科、振东制药、麦迪科技拟遭大比例减持；大通燃气控股股东拟向荣盛控股转让29.64%股份，实控人将变更；新南洋股东长甲投资及一致人增持0.8%股份，拟继续增持1%-5%股份；威海广泰控股股东拟增持不低于2000万元；文峰股份控股股东拟增持1%-2%股份；美好置业拟回购不超2.4亿元；东方航空拟向吉祥航空均瑶集团等募资不超过118亿元；中国石化与控股股东出资100亿元设合资公司；回天新材控股股东等十一名股东转让公司6.75%股份；宁德时代称获宝马相关车型定点信并不代表公司已与宝马签订对销量有明确约束力的协议；万家乐否认与“付融宝”签署框架协议；华大基因逾2亿股原始股解禁上市。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

24,924.89

0.91

纳斯达克指数

7,823.92

1.39

标普500

2,798.29

0.87

日经225

22,187.96

1.17

富时100

7,651.33

0.78

德国DAX

12,492.97

0.61

国际要闻

Ÿ    美国三大股指集体收涨，纳指创历史收盘新高。道指收涨逾220点或0.91%，报24924.89点；纳指收涨1.39%，报7823.92点；标普500指数收涨0.87%，报2798.29点。 科技股领涨，Facebook、亚马逊、微软均涨逾2%，并刷新收盘新高。美国经济数据强劲，市场对贸易战担忧情绪暂缓。

Ÿ    欧洲三大股指收盘集体上涨。英国富时100指数收涨0.78%，报7651.33点；法国CAC40指数收涨0.97%，报5405.90点；德国DAX指数收涨0.61%，报12492.97点。

Ÿ    美国财长努钦表示，中美两国可能重启贸易谈判，但前提是中国政府愿意做出重大调整。“这么说吧，只要中国愿意认真努力进行结构性调整，美国政府和我随时都可以讨论贸易问题，”努钦在华盛顿的国会听证会上表示。中国商务部称，目前中美双方尚未就重启谈判进行接触。中国商务部表示，磋商的前提是信用，目前中美双方尚未就重启谈判进行接触，中美贸易战规模是否会进一步扩大，完全取决于美方，中国的态度是明确的一贯的，“不愿打、不怕打、必要时不得不打。”中国商务部针对美国贸易代表办公室7月10日发表的《关于301调查的声明》发表声明称，产业政策主要是指导性、引领性的，并且对所有外资企业都是开放的。中国商务部称中方将继续按照既定部署和节奏，坚定不移地推动改革开放，并与世界各国一道，坚定不移地维护自由贸易原则和多边贸易体制。

Ÿ    美国6月消费者物价(CPI)按年涨幅创下近六年半来最高水平，按月涨幅仍显示通胀率稳步上升，可能令美国联邦储备理事会(FED/美联储)维持渐进升息路径。美国劳工部公布，6月CPI较前月上升0.1%，其中汽油价格小幅上涨、服装和酒店成本大幅下降。5月CPI上升0.2%。6月CPI较上年同期增长2.9%，增幅为2012年2月以来最大。另一项数据显示，上周美国初请失业金人数减少1.8万至21.4万，降至两个月低点，因就业市场进一步趋于强劲。数据公布后，美元兑一篮子货币几无变动，美国股市上涨，美国公债价格基本持平。

Ÿ    美联储主席鲍威尔在接受电台采访时称，他相信美国经济仍处于“良好状态”，最近的政府税收与支出计划可能会在未来三年提振国内生产总值(GDP)。鲍威尔在大约20分钟的谈话中并未直接就利率政策发表看法。华尔街日报报导，美国克利夫兰联邦储备银行总裁梅斯特称，美国经济的稳健增长、低失业率和稳定的通胀水平为持续升息提供了理由。美国经济肯定能够应对今年再升息两次的情况。另外，费城联邦储备银行总裁哈克称对今年再升息两次持开放态度，但并不完全笃定。他表示，联储应避免公债收益率曲线不必要地倒置。

Ÿ    欧洲央行(ECB)公布的6月会议记录显示，央行认为只要有必要，欧元区利率将一直保持在当前水平，以推高通胀率；欧洲央行的政策指引应当被视为是“开放式的”。ECB在上月的会议上暗示市场，“一直到2019年夏季”利率都将保持不变，ECB同时宣布其规模为2.6万亿欧元的购债计划可能在12月结束。会议记录显示，ECB决策者们感觉有必要强调，只有在通胀率向央行略低于2%的目标回升时才会调整利率。

Ÿ    欧盟执委会调降其对今年欧元区经济增长率预期，称同美国的贸易争端以及油价上涨是导致下修的主因。油价攀升正推高区内通胀率。欧元区经济增长放缓势必会影响区内主要经济体，不过预期尤以意大利最为受创，恐怕将会录得欧洲国家中最慢增速。执委会估计，今年区内19个国家的国内生产总值(GDP)增长率将在2.1%，低于5月时所预期的增长2.3%。预期明年区内经济增长率将进一步减慢至2.0%，与上次预估持平。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

94.81

0.07

美元/人民币

6.6730

-0.03

欧元/美元

1.1670

-0.03

英镑/美元

1.3206

0.01

美元/日元

112.53

0.47

Ÿ    美元/在岸人民币夜盘下降0.03%，报6.6730元。离岸人民币兑美元涨逾300点报6.6894，早盘一度逼近6.73关口。人民币兑美元中间价调贬492个基点，报6.6726，调贬至2017年8月18日以来最低，且调降幅度创2017年1月9日以来最大。

Ÿ    美元指数涨0.07%，报94.8081，连涨四日，创近两周新高；经济数据显示通胀压力稳步增强，可能使美联储保持在逐步升息的路径之上。欧元兑美元跌0.03%，报1.167，连跌三日；美元兑日元涨0.47%，报112.53，连涨四日，并继续创逾六个月以来新高。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

70.35

-0.04

COMEX黄金

1247.7

0.27

COMEX白银

15.975

1.00

LME铜

6228.0

1.40

LME铝

2042.0

-0.90

螺纹钢

4044.0

2.30

Ÿ    国内商品期货夜盘涨跌互现。焦炭收涨0.15%，焦煤、动力煤分别收跌0.26%、1.20%。铁矿石收涨0.43%。螺纹钢、热轧卷板分别收涨1.27%、0.80%。橡胶、沥青分别收跌0.63%、0.85%。

Ÿ    NYMEX原油期货收跌0.04%，报70.35美元/桶，连跌两日，并创近三周收盘新低。IEA报告暗示原油需求正在放缓，而全球原油供应攀升。布伦特原油期货收涨1.54%，报74.53美元/桶，从三周低点反弹。

Ÿ    COMEX黄金期货收涨0.27%，报1247.7美元/盎司。因上一交易日大跌，技术上存在修复需求。COMEX白银期货收涨1%，报15.975美元/盎司。

Ÿ    伦敦基本金属多数收涨，LME期锌收涨0.49%，报2575.5美元/吨；LME期锡收涨1.37%，报19640美元/吨；LME期铜收涨1.14%，报6215美元/吨；LME期铅收涨0.55%，报2212美元/吨；LME期镍收涨2.63%，报14245美元/吨；LME期铝收跌0.9%，报2041.5美元/吨。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.8500

0.00

3个月美元LIBOR

2.3370

-0.04

中国10年期国债

3.5158

0.51

3个月SHIBOR

3.6260

-0.60

DR007

2.6400

14.00

Ÿ    央行周四进行300亿元7天期逆回购操作，结束连续5日暂停操作，当日有300亿元逆回购到期，完全对冲当日到期量。Shibor多数下行，延续短升长降运行格局，7天Shibor涨0.7bp报2.6860%。

Ÿ    期债现券均窄幅震荡，国债期货收盘涨跌不一，10年期债主力T1809涨0.02%，5年期债主力TF1809跌0.01%。现券收益率波动有限，10年国开活跃券180205收益率下行0.53bp报4.2475%，10年国债活跃券180011收益率上行0.5bp报3.5150%。交易员称，股市等风险资产反弹，避险情绪有所消退，关注6月信贷数据以及明日MLF续作情况。

Ÿ    据我的钢铁网，12日全国11家钢厂发布调价信息，价格集体上调，调整幅度为0-50元/吨。市场心态较为乐观，特别是螺纹钢期货价格创出今年新高，加上本周市场库存继续下降，可售资源有限，带动了市场情结。另有三季度邯郸及武安市场非采暖季限产的消息传出，加上本月下半月唐山限产，对建材的供应影响量增加。

Ÿ    点评：6月高温多雨天气下，需求侧虽已进入传统需求淡季，但工地赶工现象存在，钢铁需求保持韧性。唐山环保限产超出市场预期，行业供需收紧有望支撑钢价走强。三钢闽光（002110）、华菱钢铁（000932）、安阳钢铁（600569）：从已预告上半年业绩来看，二季度的净利润同比、环比均有较大幅度增长。其他个股：新钢股份（600782）、南钢股份（600282）。

材料-富勒烯

Ÿ    近日，由内蒙古碳谷科技有限公司创建的国内首条吨级富勒烯生产线正式投产。据了解，富勒烯是1985年天文学家在研究宇宙星云构成时意外发现的。11年后，这3位来自美国和英国的科学家因发现富勒烯获得诺贝尔奖。如今，富勒烯与碳纳米管和石墨烯已成为碳纳米材料家族的3大代表。

Ÿ    点评：富勒烯具有稳定结构和独特的物理化学特性，产业经济价值巨大，国外相关产品售价从300元至数万元/克不等，且销售被严格控制。目前世界上仅有为数不多的国家实现了富勒烯量产。其中美国、俄罗斯产量仅达到公斤级；日本三菱公司产量首次达到吨级，但主要用于国内军工，并不对外销售；我国则早已把富勒烯列入《新材料产业“十二五”重点产品目录》，并在“十三五”规划中纳入新型纳米碳材料及器件重点项目。亿利达（002686）控股子公司青岛海洋新材料科技有限公司拥有“一种富勒烯-聚酰亚胺导电膜的制备方法”专利。江淮汽车（600418）拥有“一种PS-富勒烯复合材料及其制备方法”专利。其他个股：通产丽星（002243）、四方达（300179）。

建材-玻璃

Ÿ    据生意社，2018年第三次华东及华北等地区市场协调会议7月11日召开，参会的26家厂家占全国产能48%。各厂家一致认为传统销售旺季已经来临，厂家库存总体并不多，加之原材料成本大幅度上涨，消化成本是必要选择。会议决定自12日起，各厂家根据自身情况报价上涨。会议结束后，部分京津冀和山东等地区厂家发布消息，报价上涨。

Ÿ    点评：相关公司主要有洛阳玻璃（600876）、旗滨集团（601636）、金晶科技（600586）等。

通信-5G

Ÿ    7月12日，长三角地区产业和信息化合作推进会在上海召开。会议指出，下一阶段要聚焦重点合作事项，加大推进落实力度：一是共布长三角新一代基础设施，加快5G网络、IPv6以及新型城域物联专网规模部署；二是共推长三角工业互联网平台建设，全面推进通用型、行业级工业互联网平台建设应用；三是共建长三角“区域大脑”，协同推进“一库”、“一章”、“一卡”建设。

Ÿ    点评：电信运营商和设备商在2018世界移动大会（MWCS）发布了大量5G通信技术的相关应用，这都表明5G通信技术商用步伐大大加速。未来5G密集组网连接以及流量激增带来的光纤增量，光纤行业处景气周期，拥有自主光棒并具备一定产能规模的公司将持续受益，相关公司主要有亨通光电（600487）、中天科技（600522）、烽火通信（600498）、通鼎互联（002491）等。考虑到中兴通讯利空落地，5G投资周期有望开始逐步启动，可考虑左侧布局5G。