指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

2,882.23

-0.74

深证成指

9,352.25

-1.18

沪深300

3,536.25

-1.16

创业板指

1,606.12

-1.61

中证500

5,273.48

-0.66

万得全A

3,916.23

-0.75

恒生指数

28,781.14

-0.48

国内股市

Ÿ    周四两市震荡回落，上证综指收盘报2882.23点失守2900点关口，下跌0.74%；深证成指报9352.25点，下跌1.18%；创业板指报1606.12点，下跌1.61%。股指高位震荡小幅回探，个股下跌家数稍多。预计市场震荡盘整回探还有反复，注意把握节奏，个股操作上，逢高减仓降低风险。

Ÿ    资金面显示，周四两市大单净流出资金246.41亿元。其中，1172只个股获资金净流入，2215只个股出现资金净流出，主力资金持续出逃，值得关注。

Ÿ    香港恒生指数收盘跌0.48%，报28781.14点。国企指数跌0.48%，报11021.35点；红筹指数跌0.6%，报4325.93点。大市成交降至813.6亿港元，前一交易日为863.7亿港元。中国台湾加权指数收盘涨0.41%报11010.61点，水泥股涨幅居前。

重要新闻

Ÿ    发改委：今年以来我国电子商务市场持续较快发展；1-6月份，全国网上零售额实现40810亿元，同比增长30.1%，高于同期社会消费品零售总额增速20.7个百分点。

Ÿ    中国外交部：希望美欧有关努力和举措符合多边贸易规则，比如非歧视原则等；希望美欧有关努力和举措能与广大发展中国家的诉求一致，能够成为国际社会维护多边主义努力的组成部分，能为促进全球经济增长发挥建设性作用。

Ÿ    农业农村部：下一步将进一步做好农业农村生态环境保护工作，打好农业面源污染防治攻坚战，全面推进农业绿色发展。

Ÿ    交通运输部：上半年交通运输经济运行总体平稳、稳中有进，主要指标保持增长，运输结构持续优化，质量效益不断提升；营业性客运中，铁路客运保持较快增长，完成客运量16.2亿人，同比增长8%，其中高铁客运量占比超五成。

Ÿ    广州市住房公积金管理中心官网发布“红头文件”，对两项公积金提取功能进行“双暂停”。按照该文件，在非本市和非本人及配偶户籍所在地购房的，暂停提取住房公积金资格；暂停离职提取方式提取公积金。

Ÿ    中国证券报：多家支付机构近日收到中信银行告知函，将于2018年7月31日关闭直连模式的快捷支付接口。对此，中信银行电子银行部总经理吴军称，该行是业内首家完成快捷支付全量业务迁移工作的银行，希望成为示范，推动全行业“断直连”工作加速开展。  

Ÿ    香港金管局公布，将把修订后的银行业（风险承担限度）规则的实施日期进一步延后6个月，至2019年7月1日，延迟实施的原因包括实施时间紧迫，以及业界代表提出了一些合理的顾虑。

上市公司重要公告

Ÿ    美年健康：上半年净利润同比增长998%。分众传媒：与阿里网络签署业务合作框架协议。冠昊生物：子公司拟筹划引入战投，并拟筹划在香港上市。共进股份：收购北京君德医疗设备有限公司56.25%股权。爱建集团：获控股股东均瑶集团举牌，增持至27%。嘉欣丝绸：获实控人的一致行动人累计增持1%股份。延长化建：重组获有条件通过，27日复牌。哈工智能：半年报净利增长64%。招商蛇口：控股股东所持国有股份划转，引入北京诚通与国新投资。安彩高科：逾8亿元投建光伏玻璃项目。吉林森工：子公司中标1.2亿元绿化景观带EPC项目。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

25,527.07

0.44

纳斯达克指数

7,852.19

-1.01

标普500

2,837.44

-0.30

日经225

22,586.87

-0.12

富时100

7,663.17

0.06

德国DAX

12,809.23

1.83

国际要闻

Ÿ    美国财长努钦：将暂停对欧盟征收汽车关税，希望迅速解决对欧盟征收金属关税一事，预计对欧盟的贸易逆差会有所改变；希望结束北美自由贸易协定（NAFTA）谈判，美国不在乎是一个协定还是两个协定，希望尽快就NAFTA达成原则性协议。  

Ÿ    美三大股指涨跌不一，道指收涨逾110点或0.44%，报25527.07点；纳指收跌1.01%，报7852.19点；标普500指数收跌0.3%，报2837.44点。Facebook收跌18.96%，因财报不及预期，市值蒸发近1200亿美元，是美国股票历史上最大单只股票单日市值跌幅。菲亚特克莱斯勒汽车和通用汽车发布利润预警，周三重压欧洲股市，投资者为在华盛顿举行的高级别贸易会议做准备。泛欧STOXX 600指数下跌0.3%，因增长严重依赖出口的汽车股急挫1.9%，领跌各类股。

Ÿ    美国科技股多数下跌，Facebook收跌18.96%，创该股历史上最大单日跌幅。苹果收跌0.31%，亚马逊收跌2.98%，微软收跌1.09%，特斯拉收跌0.68%，美光科技收涨0.69%，奈飞收涨0.06%，高通收涨7%，恩智浦收跌5.65%，谷歌A类股收涨0.75%，连续三日创收盘历史新高。

Ÿ    欧洲三大股指收盘集体上涨。英国富时100指数收涨0.06%，报7663.17点；法国CAC40指数收涨1%，报5480.55点；德国DAX指数收涨1.83%，报12809.23点。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

94.772

0.50

美元/人民币

6.7845

0.31

欧元/美元

1.1643

0.73

英镑/美元

1.3109

-0.61

美元/日元

111.23

0.23

Ÿ    美元/在岸人民币夜盘上涨0.31%，报6.7845元。

Ÿ    欧元创一个月来最大日跌幅，因欧洲央行坚持宽松货币政策，暗示不改变撤走超低利率或结束购债计划时间表。欧元兑美元下跌0.7%，报1.16420美元，兑日圆下跌0.5%，报129.480日圆。美元指数涨0.4%，报94.765。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

69.54

0.30

COMEX黄金

1231.6

-0.80

COMEX白银

15.400

-1.20

LME铜

6291.0

0

LME铝

2067.0

0.20

螺纹钢

4017.0

0.31

Ÿ    国内商品期货夜盘多数上涨，铁矿石大涨近3%。焦煤、焦炭分别收涨0.21%、2.16%，动力煤收平。豆油、棕榈油分别收涨0.07%、0.33%，菜油收跌0.05%。豆粕、菜粕、大豆分别收跌0.13%、0.48%、0.25%。原油现涨1.02%。螺纹钢、热轧卷板分别收涨0.75%、0.86%。橡胶收跌0.39%，沥青收平。

Ÿ    波罗的海干散货运价指数（BDI）结束三连升，周三收报1772点，较前一交易日跌0.11%。

Ÿ    NYMEX原油期货收涨0.35%，报69.54美元/桶，连涨三日。布伦特原油期货收涨0.87%，报75.06美元/桶。沙特暂停红海航运，因油轮遭袭击。此外，美国和欧盟之间的贸易紧张关系得到缓解。

Ÿ    COMEX黄金期货收跌0.76%，报1231.6美元/盎司。COMEX白银期货收跌1.21%，报15.4美元/盎司。受美元止跌反弹影响。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.9764

0.18

3个月美元LIBOR

2.3369

0.09

中国10年期国债

3.5361

-2.53

3个月SHIBOR

3.3630

-5.60

DR007

2.6000

27.00

Ÿ    美国指标公债收益率升至六周高位，投资者等待周五将出炉的第二季国内生产总值(GDP)数据，许多分析师预期数据强劲。指标10年期美债价格下跌10/32，收益率报2.971%，稍早升至6月14日以来最高的2.976%。

Ÿ    欧元区公债收益率从高位回落，因此前欧洲央行总裁德拉吉再度承诺维持低利率“直至”明年夏季，尽管他预计年底前通胀加速上升。德国10年期公债持平，报0.39%，稍早在德拉吉发表对通胀的言论后一度触及0.424%，追平本周触及的六周高位。

Ÿ    国债期货小幅回暖，低开高走收涨，10年期债主力T1809涨0.07%，5年期债主力TF1809涨0.08%。银行间现券同步反弹，收益率小幅下行，短端下行幅度大于长端。

Ÿ    近期煤价旺季不旺，郑煤期货合约持续下跌，26日期货价格跌幅约1.5%，自6月中旬高点以来累计跌幅近10%。目前动力煤供给相对充足，未来淡季煤价或将继续承压。预计今年用电量增速将达到8%，全年火电利用小时数增速或达5.2%。

Ÿ    点评：现阶段电力需求增量中，第三产业和居民用电占比已达一半，即使工业下滑，利用小时数仍有可能改善。即便后续煤价上涨，利用小时数的提升依然可以对冲掉不利影响，且还可以带来业绩增量。利用小时数逐步提升、煤价向绿色区间回落等多种因素，将促使火电行业绩进入上升通道。华能国际（600011）、华电国际（600027）为火电行业龙头，业绩弹性较为明显。其他个股：江苏国信（002608）、国投电力（600886）。

新材料

Ÿ    工信部网站26日信息，国家新材料产业发展领导小组办公室日前召开第四次会议。会议梳理了领导小组成立以来各方面工作进展情况，“重点新材料研发及应用”重大项目、“新材料标准领航行动计划”等重点工作进展。工信部副部长王江平强调，要尽快启动“重点新材料研发及应用”重大项目，抓紧出台有关支持政策，聚焦重点、加强沟通、密切协作，下决心把新材料产业搞上去。

Ÿ    点评：在新材料的众多细分行业中，半导体新材料因近年来产业投资加速，有望在未来迎来较快发展。行业政策扶持力度显著增强，正在从过去科研经费扶持方式向以国际并购、股权投资、产业链整合为主的时代过渡，本土企业在获得关键技术及先进工艺方面竞争力加强。飞凯材料（300398）通过并购进入半导体封装材料领域。晶瑞股份（300655）拥有达到国际先进水平的光刻胶生产线，并承担国家02专项“i线光刻胶产品开发及产业化”项目。其他个股：雅克科技（002409）、上海新阳（300236）。

环保-污水治理

Ÿ    生态环境部26日在新闻发布会上表示，今年5月开始的专项督查新发现未列入国家清单的黑臭水体274个，部分地区治标不治本，黑臭反弹的风险很高。生态环境部将继续对地方进行督办，环境问题一旦列入国家清单将一盯到底。按照“水十条”相关要求，直辖市、省会城市、计划单列市等重点城市建成区应于今年底前基本消除黑臭水体。

Ÿ    点评：近年来我国对环境保护的重视程度不断提高，“水十条”“河长制”等一系列支持性政策出台，中央提出“着力打好碧水保卫战”。随着PPP模式进一步规范，环保督察和专项行动持续加码，污水处理的市场需求将加速释放，行业发展潜力巨大。博天环境（603603）是我国领先的水生态环境综合服务商。7月12日公司公告中标中山市黑臭水体整治提升工程，中标价达9.51亿元。此次中标对公司后续拓展粤港澳大湾区黑臭水体治理项目具有标杆性意义。环能科技（300425）成功研发出超磁分离水净化技术，可广泛用于煤矿矿井水处理、黑臭水体治理等领域。其他个股：碧水源（300070）、国祯环保（300388）、博世科（300422）、清水源（300437）。

超级计算机

Ÿ    从位于天津滨海新区旗下开发区的国家超级计算天津中心传来消息，我国自主研发的新一代百亿亿次超级计算机——“天河三号”E级原型机完成研制部署，并顺利通过分项验收。该原型机系统采用了三种国产自主高性能计算和通信芯片。在此基础上，“天河三号”超级计算机预计于2020年研制成功。

Ÿ    点评：“天河三号”原型机采用自主的飞腾处理器、天河高速互联通信和麒麟操作系统，实现了芯片的全国产化。中国长城（000066）此前发布公告，收购天津飞腾信息技术有限公司13.54%股权。天通股份（600330）全资子公司天通精电为天河二号超级计算机升级系统项目的供货合作单位。其他个股：浪潮信息（000977）、振华科技（000733）。