指数

收盘

涨跌幅

上证综指

3,102.73

-0.63%

深证成指

10,692.65

-0.96%

沪深300

3,333.35

-0.77%

创业板指

2,146.40

-1.38%

中证500

6,455.13

-0.81%

万得全A

4393.13

-0.67%

Ÿ    周三两市又出现回落，上证综指收盘跌0.63%报3102.73点；深成指跌0.96%报10692.65点；创业板跌1.38%报2146.40点，成交量小幅放大。短线股指再度震荡回落，保持在3100点支撑位之上，但上一交易日的短线止跌受到考验，市场未能快速突破前期高点。预计震荡反复仍会继续，突破还需一段时间等待。但随着成交量的放开，股指重心的上移，创前期阶段高点仍希望较大，轻仓投资者可继续低位进场。资金面显示，周三两市大单净流出资金342.06亿元。其中，774只个股获资金净流入，1970只个股出现资金净流出，短线大单资金出逃再度显现，值得关注。

Ÿ    三季度末，险资股票和证券投资基金余额合计1.83万亿元，占资金运用余额的比例为14.25%，较二季度末上升0.75个百分点，较年初下降0.93个百分点。保监会：险资另类投资的占比呈缓慢上升趋势。

Ÿ    两融余额两连升。截至11月1日，A股融资融券余额报9147.1亿元，较上一日增加31.04亿元。

Ÿ    中央第十一轮巡视将对最高人民法院、最高人民检察院、中央党校、中央电视台、中国宋庆龄基金会等27个单位党组织开展专项巡视，同时对北京、重庆、广西、甘肃等4个省区市进行“回头看”。

Ÿ    商务部：2016年全年进出口有望回稳；2017外贸形势严峻；长期向好基本面没有变；呼吁欧盟尽快彻底终止对华光伏双反措施；希望德国重启爱思强并购案安全审查“仅是个例”。

Ÿ    环保部公布《全国生态保护“十三五”规划纲要》提出，加快划定生态保护红线，到2020年基本建立生态保护红线制度。

Ÿ    证券时报：多家研究机构均表示，受国庆节后购房新政和信贷疲弱格局的影响，预计10月份贷款增量将在9月季末冲量后明显下降。同时，基于信贷下降以及去年高基数效应，预测10月份M2增速将小幅回落。

Ÿ    上证报：监管层力推市场化，A股定增市场分化，暴利时代不再。机构人士表示，除了约四成的保底定增项目还有资金抢，剩余的市场化定增项目已比较难发。

Ÿ    上证报：10月以来，被保险机构重点调研的上市公司，均属于周期性特征较强的板块，计算机重回保险机构调研最多的板块之首，紧随其后的电气设备、电子、化工、家用电器、轻工制造。消费等防御板块继续受到冷对。

Ÿ    央行发布特急文件通知，票据交易平台于2016年12月8日试运行，将实行会员管理制度；金融机构法人可申请成为会员，会员下设系统参与者，银行业金融机构总行及其授权分支机构、非银行金融机构总部和非法人投资产品可作为系统参与者加入票交所系统；首批测试机构包含34家银行和券商、基金公司。

Ÿ    经济参考报：由商务部牵头，多个部门联合制定的服务贸易“十三五”规划即将发布，规划将首次对我国服务贸易的区域发展布局做出细致描绘。“互联网＋服务”等高附加值领域有望获重点激励。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅

道琼斯工业指数

17,959.64

-1.01%

纳斯达克指数

5,105.57

-0.93%

标普500

2,097.94

-1.33%

日经225

17,134.68

-1.76%

恒生指数

22,810.50

-1.45%

富时100

6,845.42

-1.04%

德国DAX

10,370.93

-2.76%

国际要闻

Ÿ    美国股市标普500指数周三收低，连续第七日下跌，创五年来最长跌势，因美联储暗示可能在12月加息，且美国大选的不确定性继续让市场前景蒙阴。标普500指数7月以来首次收于2,100点之下。另外一个不利的技术信号是，纽约证交所和纳斯达克市场创52周新低的合计个股数量上升至6月以来最多，大幅超过创52周新高的个股数量。道琼工业指数收跌77.46点或0.43%，至17,959.64点；标准普尔500指数下挫13.78点或0.65%，至2,097.94点；纳斯达克指数收低48.01点或0.93%，至5,105.57点。

Ÿ    欧洲股市连跌第八日，创今年迄今最长跌势，受累于两位美国总统候选人的支持率差距不断收窄的迹象。马士基集团(Maersk)股价下挫，此前公布令人失望的业绩。欧洲STOXX 600指数下滑1.1%，触及7月11日来最低水准，在交易日后段受打压，因美国原油库存录得纪录以来最大的单周升幅，令油价骤降。英股富时100指数收跌1.04%，法股CAC指数收挫1.24%，德股DAX指数大跌1.47%。

Ÿ    美国联邦储备理事会(美联储/FED)周三维持利率不变，但暗示，可能在12月加息，因经济动能加强且通胀上升。这是美联储在美国总统大选前的最后一次货币政策决定。美联储政策制定委员会表示，经济动能已经增强，就业增长保持稳健。美联储政策制定者也对通胀正朝2%目标迈进表达了更加乐观的看法。美联储在为期两天政策会议结束后发表的声明中称，“委员会认为上调联邦基金利率的理据继续增强，但决定暂不采取行动，等待一些经济继续向目标迈进的进一步迹象。这表明，美联储在12月中今年最后一次货币政策会议上加息的门槛看来已经很低了。金融市场已经大致消化了这一因素。

Ÿ    民间就业服务机构ADP  Employer Services表示，美国10月民间就业岗位增加14.7万个，低于分析师预估。9月民间就业岗位增幅从之前的15.4万上修至20.2万个。

Ÿ    调查显示，欧元区制造业活动在10月创下近三年最快增速，而且通胀压力有进一步回升迹象。这将是致力于提振经济成长并推高通胀的欧洲央行政策制定者所乐见的。Markit的10月采购经理人指数(PMI)终值从9月的52.6升至33个月高点53.5，高于初值53.3，也远远高于荣枯分水岭50。产出分项指数从53.8升至54.6，创2014年4月以来最高水准。

Ÿ    调查显示，英国建筑业活动10月触及七个月最高，因住房建筑活动增长，但前景受到订单放缓及建筑材料价格飙升打压而显得黯淡。Markit/CIPS英国10月建筑业采购经理人指数(PMI)意外升至52.6，高于9月的52.3，路透调查的分析师原本预期指数将下滑至51.8。尽管该调查结果与英国6月退欧公投几个月来经济保持成长动能的迹象一致，但有明确迹象显示明年可能将更加艰难。

外汇

名称

报价

涨跌

美元指数

97.40

-0.30%

美元/人民币

6.7588

0.14%

欧元/美元

1.1088

0.30%

英镑/美元

1.2304

0.50%

美元/日元

103.40

-0.70%

Ÿ    离岸人民币兑美元纽约尾盘报6.7679元，较上日纽约尾盘升0.08%。在岸人民币兑美元夜盘交易结束时报6.7588元，较上日夜盘结束时升0.14%。

Ÿ    美元兑欧元、日元、瑞郎和英镑触及逾三周最低，因对美国共和党总统候选人特朗普下周可能获胜感到紧张。美元指数尾盘下跌0.3%，报97.403。墨西哥披索兑美元盘中急跌至逾一个月低位19.4667披索。若特朗普获胜，可能损及墨西哥经济。欧元尾盘上涨0.3%，报1.1088美元。美元兑日元下跌0.7%，报103.40日元。美元兑瑞郎尾盘下跌0.2%，报0.9733瑞郎。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅

WTI原油

45.34

-2.9%

COMEX黄金

1308.2

1.6%

COMEX白银

18.693

1.5%

LME铜

4920.0

0.0%

LME铝

1726.5

-0.5%

Ÿ    油价下挫近3%，因上周美国原油库存创纪录最大增幅，引发投资者担心全球供应过剩，几日前路透调查显示，分析师预计石油输出国组织(OPEC)产量可能再创纪录高位。美国原油收低1.33美元，或2.9%，报每桶45.34美元。布兰特原油收挫1.28美元，或2.7%，报46.86美元。

Ÿ    美国能源资料协会(EIA)公布的数据显示，上周美国原油库存创纪录最大增幅，因炼厂减产。汽油和馏分油库存减少。EIA公布，在截至10月28日该周，美国原油库存增加1,442万桶，至4.8258亿桶，市场预估为增加101.3万桶。油价周三下挫3%。

Ÿ    金价升至一个月高位，因美国大选结果的不确定性推低美股和美元，但在美联储一如预期维持利率不变后，金价小幅缩小升幅，收报1,296.89美元。美国12月期金收高1.6%，报每盎司1,308.20美元。银价收报每盎司18.693美元。现货铂金收报987美元；钯金收报628.50美元。

Ÿ    期铜持稳，因中国经济数据直指工业金属需求强劲，抵销了投机客在本周铜价上涨后锁定利润所带来的压力。伦敦金属交易所(LME)指标期铜基本持平至每吨4,920美元，从盘中低点4,866美元反弹。期锌跟随其它金属下跌，受获利回吐影响从五年高位回落， 收跌1.6%，报2,426美元。

Ÿ    锡价收跌0.4%报每吨20,775美元，盘中触及2014年9月以来高点20,895。期铝下跌0.5%，收报1,726.50美元；期铅下跌0.8%，报2,054美元；期镍下跌0.9%，报10,320美元。

利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10Y国债

1.8100

-2.00

3个月美元LIBOR

0.8809

-0.33

中国10Y国债

2.7372

-0.03

一周SHIBOR

2.4140

-0.20

Ÿ    中国央行公开市场周三净回笼350亿元。Shibor利率涨跌互现，短期品种连续下跌；银行间回购定盘利率、交易所质押式国债回购利率全线下跌。国泰君安称，预计11月份资金面边际缓和。

Ÿ    美国公债收益率触及一周最低，因美国下周大选的不确定性提振公债避险吸引力，且美联储并未承诺即将升息。指标10年期公债价格尾盘上扬7/32，收益率报1.81%。

Ÿ    投资者对美国大选的紧张情绪引发欧元区公债全面上涨，其中，意大利公债收益率跌幅最大，因臆测意大利可能推迟该国宪法改革公投，意大利总理办公室否认这一说法。意大利10年期公债收益率下跌约9个基点，至1.59%。德国10年期公债收益率跌5个基点，至0.13%。西班牙10年期公债收益率也下跌9个基点，报1.21%。葡萄牙10年期公债收益率跌11个基点，报3.25%。

Ÿ    体育总局2日发布《冰雪运动发展规划（2016-2025年）》及《全国冰雪场地设施建设规划（2016-2022年）》。规划提出，到2025年，形成冰雪运动基础更加坚实，普及程度大幅提升，竞技实力极大提高，产业体系较为完备的冰雪运动发展格局。直接参加冰雪运动的人数超过5000万，并带动3亿人参与冰雪运动。冰雪产业总规模到2020年达到6000亿元，到2025年达到1万亿元。

Ÿ    点评：2022年北京冬奥会的成功申办，有望成为普及冰雪运动的重要契机。美国冰雪市场的体量约1200亿元，滑雪人口占总人口约2.5%。中国2015年滑雪市场产值约120亿元，滑雪人口占比仅0.9%，潜在空间巨大。长白山（603099）为长白山景区内客运独家运营商，正在重点打造冰雪运动胜地。探路者（300005）投资巩义嵩顶滑雪场运营，计划2022年冬奥会成为冰雪运动综合服务商。

汽车

Ÿ    据报道，刚刚过去的10月份，国内重卡市场共约销售各类车型6.74万辆，同比大幅增长49%，环比9月增长27%。49%的同比增幅，也打破了今年8月销量同比增长44%的纪录，创下了今年以来的月度涨幅新高。

Ÿ    点评：随着查处重卡超载的严格执行，11月份重要重卡厂商和零部件的排产计划将进一步环比大幅提升，乐观估计这一波重卡超预期的销量至少有望延续到明年3月份。威孚高科（000581）在燃油喷射系统和尾气后处理部件等领域拥有领先地位。潍柴动力（000338）拥有重卡业动力总成、整车、其它零部件三大业务板块。天润曲轴（002283）为重型发动机曲轴龙头。

PVC

Ÿ    继昨日上调价格后，国内多个厂家今日再度调高PVC价格。目前，各地不同型号PVC粉市价在8010至7000元/吨，相对年初低点已上涨约50%。

Ÿ    点评：目前，各地PVC装置整体开工率较高，很多厂家处于满负荷生产状态。受上游电石价格上涨、下游市场需求偏紧等因素影响，PVC价格今年9月初以来持续上涨。PVC属于房地产行业的后周期，需求滞后于地产新开工6个月至12个月，上半年新开工的地产项目对PVC 的需求有望在下半年集中释放。机构认为，下半年PVC需求相比去年同期将有8%~10%的增长，有望呈现量价齐升的局面。A股上市公司可关注英力特、金路集团。

维生素

Ÿ    中国饲料工业协会副秘书长乔玉锋近期表示，“十三五”期间，饲料添加剂增长空间较大，目前国内相关企业规模较小，如氨基酸品种中的蛋氨酸进口依赖度较高，下一步要大力发展。

Ÿ    点评：机构预计，中国2016年蛋氨酸需求增速可达27%。由于环保要求及较高的技术壁垒，目前全球170万吨产能的90%由赢创、安迪苏、诺伟司和住友四大寡头垄断。中国正处于国产替代进口的起步阶段，预计到2017年国内产能将达34万吨。6月至今，维生素B6价格上涨超过40%，目前报价在220元至240元／公斤之间。赖氨酸、维生素A和K3等品种价格近期也出现上涨。维生素概念股有兄弟科技、广济药业等。

旅游

Ÿ    被称中国最美高铁的沪昆高铁11月30日全线通车。沪昆高铁由沪杭客运专线、杭长客运专线以及长昆客运专线组成，途经上海、杭州、南昌、长沙、贵阳、昆明6座省会城市及直辖市，线路全长2266公里，设计时速350KM/h，是中国东西向线路里程最长、经过省份最多的高速铁路。

Ÿ    点评：随着沪昆高铁全线开通，云南也将全面进入高铁旅游时代。上市公司可关注前三季度业绩稳步增长、华邦两次举牌的丽江旅游，以及借“大庸古城”布局全域旅游、继续整合区域资源、交通改善和实际控制人变更强化国企改革预期的张家界。

黄磷

Ÿ    2日贵州、云南等地黄磷价格继续上调，近一月累计涨幅逾20%。据了解，此轮黄磷价格调涨，一方面是因为原料无烟煤、焦炭等价格持续攀升；另一方面是因为电价上调，四川地区部分企业将执行枯水期电价。另外，下游磷酸、草甘膦等产品价格也呈现上调，对黄磷价格起到支撑作用。

Ÿ    点评：澄星股份拥有黄磷、磷酸以及电厂产业链优势；兴发集团为我国磷化工龙头，在磷矿石、磷酸盐和电力方面竞争优势显著。

黄金

Ÿ    期金10月4日以来首次涨超1300美元/盎司。中信建投证券指出，未来经济下行压力和担忧情绪重燃，叠加“特朗普”风险在内的政治经济不确定性事件的催化，将明显推高黄金价格在四季度的运行中枢。建议在当期时点应逐步增持黄金以增强资产配置的稳定性，重点推荐：湖南黄金。

北京时间

地区

数据和事件

9:45

中国

10月份中国财新服务业PMI

17:00

意大利

意大利9月失业率

18:00

欧元区

欧元区10月失业率

20:00

英国

英国央行公布利率决定，并发布通胀报告

20:30

美国

美国一周初请失业金人数

21:45

美国

美国10月Markit服务业/综合PMI终值

日本因节假日“文化日”休市一天