指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

3,022.72

0.85

深证成指

9,609.44

1.01

沪深300

3,743.39

1.16

创业板指

1,637.77

0.47

中证500

5,447.88

0.98

万得全A

4,139.73

0.90

恒生指数

28,728.25

0.56

国内股市

• 上证综指收盘涨0.85%报3022.72点，结束两连跌；深证成指涨1.01%报9609.44点；创业板指涨0.46%报1637.77点；万得全A涨0.9%。两市成交6647亿元，较上日下降1000亿元。

• 资金面显示，周三两市大单净流出资金172.19亿元。其中，1161只个股获资金净流入，2398只个股出现资金净流出，主力资金出逃流出降低，值得关注。

• 恒生指数收盘涨0.56%，报28728.25点。恒生国企指数涨0.66%。大市成交升至933亿港元，前一交易日为883.5亿港元。中国台湾加权指数收盘跌0.16%，报10542.70点。

重要新闻

• 国务院总理李总理：要警惕借减税服务巧立名目乱收费，不论哪里出现这样的苗头必须坚决打掉，决不允许以任何名目揩减税的油，让更大规模减税减下来的真金白银，扎扎实实落进企业的口袋；财税部门必须把政府承诺的更大规模减税红利铁定送到企业手中，助力企业打好“金算盘”，进而扩大生产规模，带动更多就业，增加企业利润和职工收入。

• 中国1-2月规模以上工业企业实现利润总额7080.1亿元，同比降14%；其中国有控股企业实现利润总额2223.7亿元，同比降24.2%；股份制企业实现利润总额4936.9亿元，下降13.5%；外商及港澳台商投资企业实现利润总额1773.7亿元，下降14.5%。

• 统计局：汽车、石油加工、钢铁、化工等主要行业利润下降明显；与上年1-2月相比，今年春节假期因素对工企生产经营影响周期更长；华泰宏观：1-2月工业企业利润超预期下行，二季度央行或有降息操作。

• 财政部：2019年更大规模减税降费是积极财政政策的头等大事，预计减税降费规模为2万亿元，其中减税占七成左右；2019年主要减税措施已经出台，今年减税政策出台早、落实快，普惠性减税、结构性减税并举。

• 海关总署：进口增值税税率进一步下调，将减少增值税税负约2250亿元，有效降低进口企业税负和资金压力，进一步激发市场活力。

• 国资委主任肖亚庆在博鳌论坛表示，目前中央企业的公司制改革已全面完成。目前已有83家中央企业已经建立了规范的董事会。有46家中央企业对3300多名经理实现了契约化管理。在控股的81家上市公司实行了股权激励。

• 上交所：在本次第二批科创板企业集中受理后，将采取“受理即披露”的方式及时公布企业受理情况；上市受理环节相当于申报企业获得“准考证”，可以进入考场考试，并不表示一定能够考试通过或获得好成绩；已经关注到市场各方对受理企业的科创含量等进行了深入讨论和剖析，将在审核问询中，针对市场广泛关注的科创代表性、技术能力、企业质量等问题进行多轮问询。

• 上交所新受理8家企业科创板上市申请，包括华兴源创、微芯生物、特宝生物、二十一世纪空间技术、虹软科技、光峰科技、贝斯达、科大国盾。

• 第二批科创板受理企业影子股：微芯生物：搜于特、江苏国信；特宝生物：通化东宝；虹软科技：华昌化工、美盛文化、思美传媒、中超控股；科大国盾：神州信息、浙江东方。

• 海南：鼓励国内企业共同开发海洋的产业，而且在金融税收方面采取优惠政策；大力发展海洋装备工程等新兴产业，建设智慧海洋，打造南海深海的科技城；要取消游艇的入境管制，在海南开展游艇租赁试点。

• 山东省国资委对28户省属企业的主业进行重新确认，各企业应依据主业进一步规范投资行为，优先向主业配置资源，加大主业投资发展力度，严控非主业投资，避免盲目扩张。

• 支持赣南等原中央苏区振兴发展部际联席会议第六次会议召开。发改委副主任罗文强调，要补短板强基础，推进赣南等原中央苏区振兴发展再上新台阶。

上市公司重要公告

• 顺灏股份股价异动，工业大麻相关业务可能面临政策变动等风险；哈药股份仅持有工业大麻项目2%股份；云天化公司没有工业大麻相关业务；美盛文化：国家信息中心旗下中合国信拟受让24.8%股份，成为控股股东；中国人寿2018年净利润113.95亿元，同比降64.7%；五粮液2018年净利润133.84亿元，同比增38.36%；宁波热电、上海临港重组事项均获通过；佳隆股份控股股东及实控人拟减持不超10.07%股份；聚隆科技实控人及其一致人拟减持不超6%股份；ST长油公司股票撤销其他风险警示，3月29日简称变更为长油航运；海伦哲股东美通公司拟向青旅中兵协议转让8.12%股份；一汽轿车筹划并购一汽解放。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

25,625.59

-0.13

纳斯达克指数

7,643.38

-0.63

标普500

2,805.37

-0.46

日经225

21,378.73

-0.23

富时100

7,194.19

-0.03

德国DAX

11,419.04

0.00

国际要闻

• 美国三大股指集体收跌，道指跌逾30点。美债收益率倒挂，令投资者担心经济衰退逼近。截至收盘，道指跌0.13%报25625.59点，标普500跌0.46%报2805.37点，纳指跌0.63%报7643.38点。苹果涨0.9%，美国国际贸易委员会驳回高通对苹果侵权诉讼；特斯拉涨2.64%，马斯克将于4月4日就美国证监会指控进行辩诉。

• 中概股涨跌不一，阿里巴巴跌0.58%，京东涨1.21%，百度跌1.74%；点牛金融跌15.2%，魔线跌7.37%，龙运国际跌6%，蘑菇街跌4.1%；联络智能涨12.95%，和信贷涨8.96%，宜人贷涨7.67%，富途证券涨7.34%。

• 欧洲三大股指多数收跌。德国DAX指数收平，报11419.04点，法国CAC40指数跌0.12%报5301.24点，英国富时100指数跌0.03%报7194.19点。

• 美国1月贸易帐逆差511亿美元，预期逆差570亿美元，前值逆差598亿美元修正为逆差599亿美元。美国去年四季度经常帐赤字1344亿美元，赤字规模创10年新高，预期赤字1300亿美元，前值由1248亿美元修正为1266美元。

• 美国国务卿蓬佩奥：特朗普2020财年预算的优先考虑是抵制中国和俄罗斯的地区影响，促进朝鲜无核化。

• 特朗普称，俄罗斯非常清楚他们需要离开委内瑞拉。当被问及美国是否准备在委内瑞拉使用武力时，特朗普表示“所有选项都在桌面上”。

• 英国议会投票拒绝了所有脱欧选项，其中关税同盟方案以8票之差未获通过，差距最小

• 日本通过了2019财年的财政预算案，预算规模为101.5万亿日元，为首次突破100万亿日元，创纪录新高。

• 法国雷诺计划在12个月内重启与日产汽车的合并谈判。雷诺计划然后再收购另一家汽车制造商，菲亚特克莱斯勒是很有可能的候选公司。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

96.975

0.14

美元/人民币

6.7265

0.17

欧元/美元

1.1245

-0.20

英镑/美元

1.3193

-0.10

美元/日元

110.51

-0.12

• 美元/在岸人民币夜盘上涨0.17%，报6.7265元。人民币兑美元中间价调贬99个基点，报6.7141，创3月15日以来新低。

• 美元指数纽约尾盘涨0.14%报96.9747，连涨两日，创两周以来新高。新西兰元兑美元大跌，创七周来最大单日跌幅。此前，新西兰央行暗示可能降息。欧元兑美元跌0.2%报1.1245，英镑兑美元跌0.1%报1.3193，澳元兑美元跌0.7%报0.7084，美元兑日元跌0.12%报110.51。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

59.400

-0.09

COMEX黄金

1315.2

-0.47

COMEX白银

15.280

-0.97

LME铜

6336.0

0.09

LME铝

1903.0

0.79

• 国内商品期货夜盘多数下跌，橡胶跌近1.5%。焦炭收跌0.48%，焦煤、动力煤分别收涨0.41%、0.07%。铁矿石收跌0.16%。螺纹钢收平，热轧卷板收涨0.22%。橡胶收跌1.45%，沥青收涨0.77%。纸浆收涨0.15%。

• WTI原油期货收跌0.9%报59.40美元/桶，结束两连涨，从近五个月高位回落。上周美国原油库存意外增加。

• COMEX黄金期货收跌0.47%，报1315.2美元/盎司；COMEX白银期货收跌0.97%，报15.28美元/盎司。美元走强推低了金价。钯金大跌约7%，为逾两年最大单日百分比跌幅，因投资者担心价格上涨过快，且跌破技术水准触发自动卖单。

• 伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.09%报6336美元/吨，LME期锌涨0.44%报2885.5美元/吨，LME期镍跌0.23%报13050美元/吨，LME期铝涨0.79%报1903美元/吨，LME期锡涨0.38%报21380美元/吨，LME期铅涨1.35%报2020美元/吨。

• 上期所：自2019年4月1日起，铜、铝、铅、锌、锡、镍等品种的标准仓单交易发票保证金比例由标准仓单总货款的17%调整为标准仓单总货款的14%。

• 本报告期（3月20日至26日），环渤海动力煤价格指数报收于578元/吨，环比持平。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.3900

-2.00

3个月美元LIBOR

2.5974

-1.14

中国10年期国债

3.0882

2.49

3个月SHIBOR

2.8190

-0.90

DR007

2.9000

40.00

• 央行周三不开展逆回购操作，当日无逆回购到期。shibor多数下行，7天shibor报2.7970%，上涨9.30个基点；3个月shibor报2.8190%，下跌0.90个基点。

• 国债期货尾盘跌幅扩大，10年期主力合约跌0.18%，5年期主力合约跌0.07%，2年期主力合约涨0.01%。国债现券交投不振，10年期国债活跃券收益率上行2.5bp。

• 美国债市：美债收益率再度大跌，2年期美债收益率跌6.5个基点，报2.214%；3年期美债收益率跌5.8个基点，报2.142%；5年期美债收益率跌4.9个基点，报2.161%；10年期美债收益率跌5.7个基点，报2.372%；30年期美债收益率跌6.2个基点，报2.813%。

• 欧洲股债：德国国债上涨，中期债领涨，德拉吉表示欧洲央行可能需要减轻负利率的副作用。

• 德国央行以-0.05%的收益率发行了24.33亿欧元的债券，为2016年以来首次发行负收益率国债。

数字货币

名称

收盘（USD）

涨跌幅(%)

比特币

4047.18

2.23

以太坊

138.825

2.90

瑞波币

0.3093

2.27

恒星币

0.1056

4.27

莱特币

61.0739

3.54

• IDC：未来5年内全球区块链行业复合增长率将达76%。

• 摩根大通提供技术支持,LV母公司计划通过区块链技术追踪奢侈品。

• 中信银行发布2018年财报，2018年实现营业净收入1648.5亿元，增长 5.2%；净利润445.1亿元，增长 4.6%，增速创近五年最高。此外，中信银行表示，2018年该行区块链福费廷交易系统，链上发生业务量超过100亿元。

• 最新海关数据显示，1-2月份各品种化肥累计出口同比皆大幅增长，尿素、复合肥的增幅分别达到400%和900%左右。最引人瞩目的是硫酸钾，1月份1700%的同比增幅已经惊掉下巴，2月份的数据更是达到了惊人的7000%。1-2月出口量已远超2018年全年。

• 点评：今年起，对化肥不再征收出口关税，其中钾肥出口关税更是取消了以量定价政策，受利好影响更大。相关数据显示，目前我国硫酸钾主流出厂价较海外市场具有较高的价格优势。预计一季度中国硫酸钾出口总量将超15万吨，以此推算，3月份的同比增幅将达到不可思议的300多倍。尽管看起来绝对数量不高，但预计全年约60万吨左右的出口量，对于全球400万吨左右硫酸钾表观消费量而言已相当可观。冠农股份（600251）持股20.3%的国投新疆罗布泊钾盐拥有年产120万吨硫酸钾产线，合计硫酸钾产能达160万吨，为世界上单体生产规模最大、技术水平最先进的硫酸钾肥基地。公司主要利润增长均来自国投罗钾。中信国安（000839）、司尔特（002538）也拥有一定的硫酸钾产能。

VR

• 近日，华为副董事长胡厚崑在演讲中提到5G的话题。胡厚崑认为5G将是VR/AR引爆需求的推手，并透露华为将会在今年下半年推出一款颠覆性VR终端。胡厚崑认为，结合5G网络的发展，VR和AR在今年一定会被引爆。

• 点评：随着5G进程稳步推进，预计2019年试商用、2020年试商用背景下VR/AR加速普及，华为供应链相关公司有望受益。星星科技（300256）在智能手机的一体化服务技术可迁移到汽车电子、VR设备、可穿戴（华为手环）等智能终端设备目前已有初步订单。奋达科技（002681）是我国智能穿戴领先厂商，与华为开启全面合作，打造软、硬、云一体化平台。公司旗下奥图科技发布了中国首部增强现实智能眼镜“酷镜”。易尚展示（002751）2017年对华为的销售额占营业额的23.8%。公司是国内最早涉及3D|AR|VR|MR|全息的自主研发和商业应用的上市公司。暴风集团（300431）CEO冯鑫透露，公司与华为已在VR硬件和软件平台进行合作。

• 27日晚，上交所网站公布了科创板第二批获得受理企业的名单，有8家企业榜上有名，分别为：华兴源创、微芯生物、特宝生物、国盾量子、虹软科技、世纪空间、光峰科技、贝斯达。上交所表示，随着发行人的申报逐渐进入常态化，在本次第二批集中受理后，上交所将采取“受理即披露”的方式，及时公布企业受理情况。企业的受理通知、公示，将均在受理当日收市后，于上交所官方网站统一进行披露。

• 点评：上述企业背后不乏上市公司身影，涉及目前A股影子股主要有国盾量子：浙江东方（600120）和银轮股份（002126）、特宝生物：通化东宝（600867）、微芯生物：搜于特（002503）、世纪空间：北京城建（600266）、虹软科技：中超控股（002471）。

北京时间

地区

数据和事件

09:00

中国

中国2月环球银行金融电信协会(SWIFT)人民币追踪指标（前值为2.15%）

17:00

欧元区

欧元区2月货币供应M3同比（预估为3.9%，前值为3.8%）

20:30

美国

美国第四季度GDP个人消费环比终值（预估为2.6%，修正值为2.8%）

美国第四季度GDP价格指数环比终值（预估为1.8%，修正值为1.8%）

21:00

德国

国3月消费价格同比初值（预估为1.5%，前值为1.5%）

28日

亚洲

博鳌亚洲论坛开幕大会，李克强总理讲话

全球主要市场无休市