指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

3,413.90

0.13

深证成指

11,447.09

0.57

沪深300

4,189.30

0.70

创业板指

1,803.59

-0.14

中证500

6,445.75

-0.01

万得全A

4668.94

0.31

恒生指数

31,011.41

0.36

国内股市

Ÿ    周二两市继续小幅上涨，上证综指收盘涨0.13%报3413.90点；深成指涨0.57%报11447.09点；创业板跌0.14%报1803.59点，成交量小幅萎缩。股指继续上涨，连拉8根阳线，强势向上趋势不变，但个股仍旧是跌多涨少。预计股指经过连续拉升后，回调或一触即发，而且小幅回调也更利于后期行情的上攻。个股操作上，建议维持空仓，等待回调至低位再加仓进场。

Ÿ    资金面显示，周二两市大单净流出资金132.76亿元。其中，1140只个股获资金净流入，2118只个股出现资金净流出，主力资金出逃再度放大，值得关注。

Ÿ    恒生指数收盘涨0.36%报31011.41点，续创2007年11月以来新高，恒生国企指数涨0.17%，恒生红筹指数跌0.1%。腾讯控股涨逾1%，股价刷新纪录新高，市值超4.2万亿港元。全日大市成交1334.01亿港元，略低于前一交易日的1337.76亿港元。

重要新闻

Ÿ    国务院发布在自贸区暂时调整有关行政法规的决定，提及允许设立外商独资经营的娱乐场所，在自由贸易试验区内提供服务，取消对外资银行营业性机构经营人民币业务的开业年限限制等。 

Ÿ    恒大研究院任泽平：周期品价格有两波超预期，第一波为价格涨幅超预期，体现在2016年至2017上半年；第二波为保持较高价格和利润持续时间超预期，体现在2017年下半年至2018年，2018至2019年制造业投资有望超预期恢复。

Ÿ    港交所统计显示，2017年港股通全年交易日总共230日，日均交易量98亿港元，同比增长60%；全年资金净流入金额达3399亿港元，较2016年增长40%。全年前三大成交个股分别为：腾讯控股、融创中国、工商银行，总成交分别为1654亿港元、839亿港元、820亿港元。

Ÿ    中国证券报：1月9日，青岛、天津两地同时发布“租房落户”政策。有分析称，部分城市人口引进的门槛过低，很大程度上不是为了吸引人才，而是为了吸引购房者。这容易引起市场的非理性判断，但目前称楼市回暖为时尚早。

Ÿ    科技部部长万钢在全国科技工作会议上表示，2018年要推进重大科技创新取得新进展；加强面向科技强国的基础研究，进一步增强创新源头供给；大力推进科技型创业与成果转化融通发展。

Ÿ    全国林业厅局长会议透露，2017年全国林业产业总值首次突破7万亿元，林产品进出口贸易额达1500亿美元，5年来林业产业总产值年平均增速达12.1%，我国继续保持全球林产品生产、贸易第一大国地位。

Ÿ    中国信息通信研究院发布报告指出，2017年12月，国内手机市场出货量4261.2万部，同比下降32.5%；上市新机型90款，同比下降28.6%。2017全年，国内手机市场出货量4.91亿部，上市新机型1054款，同比分别下降12.3%和27.1%。

上市公司重要公告

Ÿ    长园集团与沃尔核材就公司控制权纠纷达成和解协议，股票复牌；仰帆控股1月11日起实施其他风险警示；蓝思科技年报拟10转5派2.3元；大连电瓷参与项目获国家科学技术进步奖特等奖；片仔癀2017年净利预增40%至60%；凯龙股份股东拟清仓减持7.87%股份；中化岩土联合预中标逾86亿元PPP项目；常山北明子公司与腾讯云签订框架合作协议；康美药业拟斥资10.8亿成立合资公司，投资康美通城人民医院；新宏泰、盛天网络、浙江仙通拟遭减持；恒华科技2017年业绩预增50%-75%，拟10转10派2元；*ST紫学终止重组；福星股份拟斥50亿元投建生产线项目。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

25,385.80

0.41

纳斯达克指数

7,163.58

0.09

标普500

2,751.29

0.13

日经225

23,849.99

0.57

富时100

7,731.02

0.45

德国DAX

13,385.59

0.13

国际要闻

Ÿ    美国股市周二延续新年的涨势，三大股指创纪录最高收位，因投资者在财报季开始前感到乐观，并寄望朝鲜紧张局势得到缓和。包括公用事业股、地产股和电信股在内的防御类股失宠，而银行股受10年期美国公债收益率上涨提振走高。医疗保健类股上涨，随着一行业会议进入第二天，该板块成为焦点。道琼工业指数收高102.80点，或0.41%，至25,385.80点；标准普尔500指数收高3.58点，或0.13%，至2,751.29点；纳斯达克指数收升6.192点，或0.09%，至7,163.58点。

Ÿ    欧洲股市连续第四日上涨，受景气类股票走高和企业业绩进一步增长的乐观预期提振。汽车行业可能发生并购交易的预期，以及欧元走弱也扶助市场上涨，STOXX 600指数升0.4%至400点，为2015年8月以来最高，距离414点的历史高点不远。德国DAX指数上扬0.13%，法国CAC  40指数上涨0.67%，英股富时FTSE指数收涨0.45%。

Ÿ    美国11月职位空缺连续第二个月下滑，制造业和房地产领域职位空缺减少，支持分析师关于2018年就业增长将放缓的预估。美国劳工部职位空缺及劳动力流动调查(JOLTS)显示，11月经季调后职位空缺降至588万，为5月以来最低。职位空缺率为3.8%，低于10月的3.9%。

Ÿ    朝韩双方举行了两年多来的首次会谈，美国政府表示赞赏，称这为解决朝鲜(北韩)核弹危机迈出了有益的第一步，不过朝鲜方面表示会谈不讨论其核武计划，该计划仅针对美国。美国国务院表示有意参加后面的会谈，但仍坚持会谈必须以去核化为目的，朝鲜则反对这一点。这表明要取得外交方面的突破，还有很长的路要走。经过长达11个小时的会谈，朝鲜与韩国发表联合声明，朝方承诺派出一支大型代表团参加下月在韩国举行的冬季奥运会。但在韩国提议讨论朝鲜半岛去核化问题后，朝鲜表示“强烈不满”。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

92.51

0.19

美元/人民币

6.5216

0.40

欧元/美元

1.1937

-0.25

英镑/美元

1.3540

-0.21

美元/日元

112.65

-0.39

Ÿ    在岸人民币兑美元扩大跌幅至255点，跌破6.52关口，刷新12月29日以来新低至6.5216。离岸人民币跌幅扩大至330点，跌破6.53关口，日内已连破6.50、6.51、6.52、6.53四大关口。

Ÿ    美元指数涨0.19%，报92.51，已经连续三天上涨，刷新逾一周新高。欧元回落，以及美国加息的预期继续提振美元。欧元兑美元下滑0.25%，报1.1937美元，连跌三日。美元兑日元跌0.39%，报112.64，此前日本央行削减长债购买规模。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

62.96

2.00

COMEX黄金

1313.6

-0.50

COMEX白银

17.005

-0.80

LME铜

7102.0

-0.30

LME铝

2152.5

-1.00

螺纹钢

3809.0

-0.39

Ÿ    国内商品期货夜盘多数收跌。焦煤、焦炭分别收跌2.60%、1.23%，动力煤收涨0.41%。铁矿石收跌0.45%。豆油收涨0.28%，菜油收跌0.06%，棕榈油收平。豆粕、菜粕、大豆分别收跌0.25%、0.13%、0.46%。螺纹钢、热轧卷板分别收跌0.39%、0.57%。橡胶、沥青分别收跌0.50%、0.29%。

Ÿ    油价上涨，美国原油触及2014年12月以来最高，受助于OPEC牵头的减产，以及预期美国原油库存将连续第八周下降。美国原油期货升1.23美元，或2%，结算价报每桶62.96美元，盘中触及2014年12月以来最高的63.48美元。布兰特原油期货升1.04美元，或1.5%，结算价报每桶68.82美元，盘中高见69.29美元，为2015年5月以来最高。两大合约均收于2014年12月以来最高收盘水平。

Ÿ    黄金价格下跌，在欧洲政治不确定性的背景下，美元走势上涨；而股市攀升也抢走了对黄金的热情。钯金在1月迄今第三次创下纪录新高，受汽车行业需求增长提振。现货金收盘报每盎司1,312.58美元。美国2月期金收低6.70美元，或0.5%，报每盎司1,313.70美元。钯金收报每盎司1,099.90美元，此前触及纪录新高1,111.40美元。

Ÿ    锌价触及逾10年最高水平，因预期今年仍会供应短缺和库存下降的投资者买入锌。指标锌价收跌1.5%，报每吨3,335美元，稍早触及2007年8月以来最高的3,400美元。铜价下跌0.3%，报7,101美元。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.5530

6.30

3个月美元LIBOR

1.7080

0.41

中国10年期国债

3.8909

-2.01

3个月SHIBOR

4.6570

-0.24

DR007

3.1000

40.00

Ÿ    央行连续12日不开展公开市场操作。央行称，目前银行体系流动性总量吸收央行逆回购到期等因素后处于适中水平，1月9日不开展公开市场操作，当日净回笼1300亿。Shibor终结连续五日全线下跌，隔夜涨6.80bp报2.5290%。

Ÿ    国债期货收盘涨跌不一。10年期债主力合约T1803收跌0.01%，5年期债主力合约TF1803收涨0.02%。银行间现券收益率变动不大，国债表现好于国开。10年期国开活跃券170215收益率上行0.14bp报4.93%，10年期国债活跃券170025收益率下行2bp报3.89%。

Ÿ    10年期美债收益率触及10个月高位，此前日本央行称将减少长债购买规模，引发市场臆测；美国企业债发行也打击了市场。纽约尾盘，美国10年期公债收益率报2.546%，为3月15日以来最高。对利率敏感的美国三年期公债收益率报2.074%，为该品种自2007年重新发行以来的最高。

Ÿ    今年以来乙二醇市场爆发新的活力。目前电子盘价格已经突破2017年9月份以来的高点。而现货市场亦受提振，最高成交8000元/吨，较月初涨幅达4.2%，且仍有进一步攀高的趋势。自2017年12月下旬以来，乙二醇整体行情逐渐向上，节后归来，乙二醇突破性走高，实现了2018年开门红。

Ÿ    点评：乙二醇供应端，国内工厂检修规模96万吨，影响产能，导致供应紧张，库存保持低位且持续下降。供应端偏紧之下，下游聚酯需求端则相对稳健，支撑乙二醇价格保持高位。东华科技（002140）承担了国内在建乙二醇装置80%以上的产能。华鲁恒升（600426）已建成年产5万吨乙二醇项目，二期50万吨项目预计今年一季度投产。

基本金属-轻稀土

Ÿ    1月9日稀土价格大幅跳涨，轻稀土中主流品种镨钕系氧化物相关产品领涨。其中，氧化钕市场均价上涨5万元至38.5万元/吨，涨幅近15%；氧化镨钕市场均价上涨3万元至35.5万元/吨，涨幅9.2%；氧化镨市场均价上涨2万元至44.5万元/吨，涨幅近4.7%。

Ÿ    点评：本轮轻稀土产品价格大幅上涨是多重因素叠加的结果，价格上行空间仍然很大。一是需求端持续向好，新能源汽车销售持续大增，加大对于稀土永磁材料的需求，轻稀土库存紧张，下游企业补库存导致短时间内氧化物市场又出现一货难求的局面。二是近日工信部稀土办组织会议，加大稀土行业联合惩戒力度，推动《稀有金属管理条例》尽快出台。稀土打黑及环保督查持续存在，缩减了长期市场供应量。三是稀土收储预期推动，此前六大集团已预报稀土国储收储数量。新一轮涨价开启，行业龙头业绩弹性大。盛和资源（600392）布局轻稀土全产业链，拥有稀土开采配额近6000吨，冶炼分离产能近2万吨。北方稀土（600111）是轻稀土行业龙头公司，在2017年获得稀土冶炼分离产品生产总量配额5万吨，占全国总量的50%。其他个股：广晟有色（600259）、五矿稀土（000831）。

电工电网-分布式发电

Ÿ    国家发改委、能源局近期发布《关于开展分布式发电市场化交易试点的补充通知》，明确了参与地区最迟于今年7月前启动试点。这意味着，分布式光伏等项目运营主体（企业或个人）可实现“隔墙售电”。由于区块链技术拥有的分布式网状结构与分布式能源市场化结构吻合，欧美、日本等已相继将区块链技术用于分布式能源领域。上月，欧洲最大能源交易公司欧洲电力交易所与区块链公司LO3 Energy达成合作协议，共同开发区块链电力交易平台。去年9月，国家电网浙江公司开发的拥有自主知识产权的区块链平台也投入了测试。

Ÿ    点评：分布式能源的推广普及是能源互联网的“入口”。2015年，习主席在联合国发展峰会上提出构建全球能源互联网的设想以来，全球能源互联网发展率先获得突破，但仍存在精确计量、自律控制、优化决策、广域协调等阻碍。区块链技术有望成为重要解决方案，并创造出新的商业模式。远光软件（002063）与清华启迪控股共同设立的1.6亿元启迪远光区块链产业基金已经启动，公司正开发用于微电网管理的区块链技术。积成电子（002339）加速拓展微能源网运营、服务业务，并加入能源区块链合作社。