指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

3,566.38

0.01

深证成指

15,031.7

-0.25

沪深300

5,458.08

-0.23

创业板指

3,089.94

0.02

中证500

6,417.50

-0.35

万得全A

5,532.03

0.14

恒生指数

28,573.9

0.27

国内股市

Ÿ    上证指数收盘报3566.38点，涨0.01%；深证成指报15031.7点，跌0.25%；创业板指报3089.94点，涨0.02%；万得全A报5532.03点，涨0.14%，成交1.03万亿元，为连续十日超万亿。上周，上证指数基本收平，创业板指跌近2%。北向资金净买入8.01亿元，为连续8日净买入。银行股、保险股获抢筹，招商银行获大额净买入12.87亿元，创历史次高；中国平安获净买入8.11亿元；海天味业遭净卖出9.25亿元最多。

Ÿ    上周五两市主力净流出资金254.12亿元。其中，1823只个股获资金净流入，2299只个股出现资金净流出，主力资金净流出大幅减小。

Ÿ    恒指收涨0.27%，成交额2540亿港元，银行、保险股走强。恒生科技指数跌1.35%，小米集团跌超10%。富士康概念股回调，鸿腾精密跌逾10%。5支新股挂牌，其中医渡科技大涨近148%，荣万家破发。上周，恒指涨2.5%，恒生科技指数涨1.68%，均连升三周。中国台湾加权指数收跌0.58%，报15616.39点。

重要新闻

Ÿ    《求是》杂志发表国家领导人重要文章《正确认识和把握中长期经济社会发展重大问题》。文章指出，要以科技创新催生新发展动能。实现高质量发展，必须实现依靠创新驱动的内涵型增长，大力提升自主创新能力，尽快突破关键核心技术。

Ÿ    央行货币政策司司长孙国峰表示，2020年12月末，企业贷款加权平均利率4.61%，较上年末下降0.61个百分点，处于历史最低水平，也大于去年1年期LPR降幅。与此同时，贷款利率下行推动存款利率下降，而不论是横向比较还是纵向比较，目前我国存款准备金率水平不高。

Ÿ    央行营业管理部召开2021年工作会议，要求贯彻落实稳健的货币政策，继续狠抓落实金融支持稳企业保就业，支持实体经济发展；聚焦首都经济发展重点领域，着力构建金融有效支持实体经济体制机制；加快推进绿色金融改革创新实验区、科创金融试验区建设。

Ÿ    第四批国家药品集采启动，并扩大医用耗材集采范围，共涉及45个品种。国务院常务会议部署进一步推进药品集中带量采购改革，要求推进药品集采常态化制度化。坚持保基本，重点将基本医保药品目录内用量大、采购金额高的药品纳入采购范围，逐步覆盖临床必需、质量可靠的各类药品和耗材。研究对治疗罕见病的“孤儿药”采购作出特殊安排。通过质量和价格公平竞争产生中选企业和药品、耗材。

Ÿ    央行副行长陈雨露表示，2021年稳健货币政策会更加合理适度、灵活精准，央行会坚持稳字当头，不急转弯，灵活把握货币政策力度、节奏和重点，以适度货币增长支持经济持续恢复和高质量发展。陈雨露指出，M2和社会融资规模增速可以根据经济形势和宏观经济治理需要，略高或者略低于名义经济增速，以此体现中长期内货币政策逆周期调节。

Ÿ    银保监会、央行发文规范互联网揽存，银行借助互联网平台吸存模式终结。《关于规范商业银行通过互联网开展个人存款业务有关事项的通知》明确，商业银行不得通过非自营网络平台开展定期存款等业务，意味着金融消费者不再能通过支付宝、腾讯理财通等平台购买一度火爆的互联网存款产品。

Ÿ    发改委党组发文称，完善宏观政策组合，努力保持经济运行在合理区间。继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，保持对经济恢复必要支持力度。推进“十四五”重大工程项目建设，加大新型基础设施投资力度。扎实推进以人为核心的新型城镇化，推动大中城市提升功能品质，解决好大城市住房突出问题，加快县城补短板强弱项。

Ÿ    以“中国资本市场30年”为主题的第二十五届中国资本市场论坛在京召开。发改委副主任宁吉喆表示，应提高直接融资比重，促进多层次资本市场健康发展，健全货币政策和宏观审慎政策的双支柱调控政策框架，深化利率和汇率市场化改革，同时健全金融监管体系，守住不发生系统性金融风险的底线。

Ÿ    工信部要求，聚焦自主可控、质量效益、融合发展、企业培育，加快推进制造强国和网络强国建设步伐。在加快融合发展上狠下功夫，加强新型信息基础设施建设，强化工业互联网创新发展，促进新一代信息技术与制造业深度融合，发展智能制造和服务型制造，推动制造业数字化、网络化、智能化转型。

Ÿ    工信部部长肖亚庆表示，将从五方面推动新能源汽车产业高质量发展，加大推广应用力度，推动提升公共领域车辆电动化水平，开展新一轮新能源汽车下乡活动。围绕碳达峰、碳中和的目标要求，研究制定汽车产业实施技术路线图，深化放管服改革，有序开放代工生产，也要用好市场规则，推动提升产业集中度。

Ÿ    江苏省第一轮药品集中带量采购现场谈判在南京进行；此次带量采购共有烟酰胺注射剂等11个品种，最终11个品种全部谈判成功，共有26家企业中选，其中最大降幅93%，充分竞争组平均降幅42%，预计一年可节约采购资金近5亿元。

Ÿ    最高法1号文件明确保障海南自贸港建设，提出30条具体举措，为自贸港建设提供精准司法服务和保障。据悉，海南自贸港法治建设正在扎实推进。十三届全国人大常委会第二十四次会议已审议海南自由贸易港法草案的议案，目前正在公开征求意见。

Ÿ    上海2020年度市重大工程投资额达到1708亿元，同比增长16.8%，创历史新高；共有40个市重大工程新开工建设，超原计划完成16项；19个项目基本建成，超原计划完成8项。

Ÿ    工信部就《物联网基础安全标准体系建设指南》（征求意见稿）公开征求意见。意见稿提出，到2022年初步建立物联网基础安全标准体系，研制重点行业标准10项以上，明确物联网终端、网关、平台等关键基础环节安全要求，满足物联网基础安全保障需要，促进物联网基础安全能力提升。

Ÿ    经参头版：坚持“房住不炒”未来楼市加杠杆空间有限。加强房地产企业融资管理和金融机构房地产贷款集中度管理，是坚持“房住不炒”定位以及全面贯彻落实房地产长效机制的坚实一步，必将对未来房地产市场经营管理和发展模式产生重要影响，也从根本上改变了过去房地产高杠杆运营的惯性。

上市公司重要公告

Ÿ    华海药业：预计2020年净利润为9.1亿元至10亿元，同比增长60%至76%。悦心健康：预计2020年净利润为5400万元至6000万元，同比增长42.58%至58.43%。博彦科技：预计2020年净利润为3.08亿元至3.45亿元，同比增长25%至40%。广汽集团：全资子公司广汽埃安总经理古惠南回应院士关于石墨烯电池的质疑时称，今年1000公里续航的车肯定要出来，快充也是肯定要出的，8分钟充满1000公里，理论上是可以的，技术和推广是两个逻辑。哈工智能：拟收购交易对方刘延中持有的江机民科97.9626%股权。江机民科100%股权估值预计不超过14亿元。此次交易尚处初步筹划阶段，可能构成重大资产重组。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

30,814.26

-0.57

纳斯达克指数

12,998.50

-0.87

标普500

3,768.250

-0.72

日经225

28,519.18

-0.62

富时100

6,735.710

-0.97

德国DAX

13,787.73

-1.44

国际要闻

Ÿ    美国三大股指集体收跌。道指跌0.57%，纳指跌0.87%，标普500指数跌0.72%。陶氏跌近4%，雪佛龙跌3.5%，英特尔跌近3%，纷纷领跌道指。银行股遭重挫，花旗集团跌近7%，富国银行跌近8%。新能源汽车股大跌，蔚来跌超7%，小鹏汽车跌超5%。上周，道指跌0.91%，标普500指数跌1.48%，纳指跌1.54%。道指和纳指终结四周连涨走势。拜登公布了1.9万亿美元财政刺激计划。

Ÿ    热门中概股多数下跌，逸仙电商跌13.4%，物农科技跌12%，瑞能新能源跌11%，亿邦通信跌10.7%，亿航智能跌10%，百度跌4.1%，拼多多跌3.6%。新能源汽车股全线走低，蔚来汽车跌7.6%，小鹏汽车跌5.1%，理想汽车跌6.1%。

Ÿ    欧股全线收跌，德国DAX指数跌1.44%，法国CAC40指数跌1.22%，英国富时100指数跌0.97%。上周，欧股全线下跌，德国DAX指数跌1.86%，法国CAC40指数跌1.67%，英国富时100指数跌2%。

Ÿ    欧盟委员会主席冯德莱恩呼吁，欧盟各成员国快速批准欧盟恢复基金，力争半年内开始发放恢复基金。欧盟2020年7月推出总规模逾1.8万亿欧元经济复苏计划，其中包括7500亿欧元恢复基金。12月欧盟领导人就落实复苏计划达成协议。

Ÿ    近期，美国和欧盟旷日持久的波音空客补贴争端继续升级。由于美国再次扩大对部分欧盟产品加征关税范围，葡萄酒等酒类制品受到牵累。作为欧洲葡萄酒的重要产地之一，德国相关从业者对此表示不满，开始逐步转移市场重心。

Ÿ    美联储罗森格伦：需要扩张性财政政策帮助经济；在利率接近于零的情况下，正是利用财政援助的大好时机；现在经济的主要问题是我们制定了错误的防疫政策；房地产市场强劲是由于美联储提供支持，以及购买住房抵押贷款支持证券。

Ÿ    美国2020年11月商业库存环比增0.5%，预期增0.5%，前值增0.7%；12月零售销售环比降0.7%，预期持平；核心零售销售环比降1.4%，预期降0.1%，前值降0.9%；12月PPI环比升0.3%，预期升0.4%，前值升0.1%；12月工业产出环比增1.6%，预期增0.5%。1月密歇根大学消费者信心指数初值79.2，预期80，前值80.7。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

90.790

0.60

美元/人民币

6.4817

0.09

欧元/美元

1.2085

-0.58

英镑/美元

1.3586

-0.74

美元/日元

103.87

0.05

Ÿ    周五，在岸人民币兑美元夜盘收报6.4817，较上一交易日夜盘收跌57个基点。成交量309.65亿美元，较上一交易日减少43.74亿美元。

Ÿ    中银国际指出，近期人民币对美元升值加速，但CFETS人民币汇率指数升幅明显弱于人民币兑美元汇率。而在宏观意义上，外需才是出口主要影响因素，汇率影响有限，2021年全球需求复苏趋势不变， 中国出口大概率继续维持强势。

Ÿ    纽约尾盘，美元指数涨0.6%报90.79，创一个月以来新高，周涨0.8%。欧元兑美元跌0.58%报1.2085；英镑兑美元跌0.74%报1.3586；澳元兑美元跌0.96%报0.7704；美元兑日元涨0.05%报103.865。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

52.040

-2.86

COMEX黄金

1,827.7

-1.28

COMEX白银

24.830

-3.77

LME铜

7,934.0

-1.42

LME铝

1,982.0

-1.17

Ÿ    国内商品期货夜盘收盘涨跌不一，能源化工品表现分化，苯乙烯涨8.9%，尿素涨2.21%，刷新历史新高，20号胶涨1.56%，LPG跌5.4%，燃油跌1.44%。黑色系多数下跌，焦炭跌1.31%，铁矿石跌0.99%，螺纹钢跌0.53%，螺纹钢跌0.53%，动力煤涨0.89%，焦煤涨1.43%。

Ÿ    国际油价全线走低，WTI原油期货合约跌2.86%报52.04美元/桶，周跌0.38%；布油期货合约跌2.52%报55美元/桶，周跌1.77%。全球新冠疫情严峻，令投资者担忧原油需求前景。

Ÿ    COMEX黄金期货收跌1.28%报1827.7美元/盎司，当周累计跌0.42%，连跌两周，COMEX白银期货收跌3.77%报24.83美元/盎司，当周累计涨0.78%。

Ÿ    伦敦基本金属多数走低，LME期铜跌1.42%报7934美元/吨，周跌2.42%；LME期锌跌2.58%报2686美元/吨，周跌4.53%；LME期镍跌1.26%报18050美元/吨，周涨2.17%；LME期铝跌1.17%报1982美元/吨，周跌1.95%；LME期锡涨0.56%报21125美元/吨，周涨0.6%；LME期铅跌1.92%报1991美元/吨，周跌0.52%。

Ÿ    钢铁行业碳达峰及降碳专项行动计划研讨会召开。生态环境部应对气候变化司司长李高表示，希望下一步我国钢铁行业和企业着力在六个方面加大行动力度，其中包括积极开展钢铁行业碳达峰及降碳行动，做好钢铁行业参与全国碳市场的相关准备工作。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

1.0890

-4.50

3个月美元LIBOR

0.2234

-0.22

中国10年期国债

3.1508

4.49

3个月SHIBOR

2.5810

-0.10

DR007

2.0100

21.0

Ÿ    央行公告，为维护银行体系流动性合理充裕，上周五开展5000亿元中期借贷便利（MLF）操作（含对1月15日MLF到期和1月25日TMLF到期的续做）和20亿元逆回购操作，中标利率分别为2.95%、2.20%。资金面收敛，Shibor短端品种多数上行。隔夜品种上行6.3bp报1.738%，7天期上行11.1bp报2.124%。

Ÿ    MLF续做不及预期叠加止盈施压，债市大跌。国债期货全线收跌，10年期主力合约跌0.30%，5年期跌0.25%；银行间主要利率债收益率大幅上行4-9bp，中短券调整幅度更大。少数网红信用债大幅波动，“18冀中能源MTN002”跌近63%，“17幸福基业MTN001”跌近59%，“20永煤MTN005”跌逾44%。

Ÿ    美债收益率多数走低，3月期美债收益率涨0.5个基点报0.081%，2年期美债收益率跌0.4个基点报0.145%，3年期美债收益率跌1.5个基点报0.212%，5年期美债收益率跌3.5个基点报0.455%，10年期美债收益率跌4.5个基点报1.089%。

数字货币

名称

收盘（USD）

涨跌幅(%)

比特币

35,888.2

-1.00

以太坊

1,240.09

0.79

瑞波币

0.27720

-1.18

恒星币

0.30850

2.38

莱特币

143.350

-1.00

Ÿ   航空工业集团发布《改革三年行动实施方案（2020-2022年）》，提出提升国有企业自主创新能力，多项思路推进上市公司做优做强；建立上市公司考核评价体系；打造若干市值千亿的上市公司。这将推动国有资本向航空及防务和战略性高技术产业集中，上游研发设计、下游分系统、总装集成等将获得更多资源投入。

Ÿ   点评：中航沈飞（600760）是三代半歼击机龙头供应商。中航西飞（000768）是军用大中型运输机、轰炸机、特种飞机的主要制造商。中航光电（002179）是军品连接器龙头。其他个股：航发动力（600893）、洪都航空（600316）。

动力电池产业

Ÿ   1月15日，广汽集团（601238）旗下广汽埃安在官微上预告了即将推出的全新动力电池科技。广汽埃安表示，这项动力电池科技具有超级快充、超长续航、超级安全三项优点。石墨烯基超级快充电池可8分钟充电80%，让充电像加油一样便捷；硅负极让电动车NEDC续航达1000公里。另外，该动力电池经过了严苛的安全测试——电池枪击实验。广汽埃安还透露，这款石墨烯电池即将量产搭配。

Ÿ   点评：中国宝安（000009）子公司贝特瑞在石墨烯电池材料领域的应用研究处于国内领先水平，贝特瑞联合发起的深圳市先进石墨烯应用技术研究院与广汽集团、华为、比亚迪等展开石墨烯的研发合作。鹏辉能源（300438）与广汽研究院合作开发石墨烯负极6C快充动力电池。其他公司：华丽家族（600503）、宝泰隆（601011）。