指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

2,761.22

0.20

深证成指

8,473.43

0.39

沪深300

3,451.93

0.36

创业板指

1,408.38

0.17

中证500

4,667.62

0.01

万得全A

3,677.82

0.28

恒生指数

28,514.05

1.01

国内股市

Ÿ    上证综指收涨0.2%报2761.22点，连升3日；深证成指涨0.39%报8473.43点，创业板指涨0.17%报1408.38点，一度跌超1.2%；万得全A涨0.3%。两市成交近5000亿元，较上日6000亿元有所收窄。

Ÿ    资金面显示，周三两市大单净流出资金171.41亿元。其中，1272只个股获资金净流入，2293只个股出现资金净流出，主力资金出逃小幅减小，值得关注。

Ÿ    恒生指数收盘涨1.01%报28514.05点，创去年8月以来新高，国企指数涨1.01%，红筹指数涨0.88%。全日大市成交1086.45亿港元。中国台湾加权指数收盘涨1.18%，报10272.46点，刷新去年10月11日以来新高。

重要新闻

Ÿ    习近平20日下午在北京人民大会堂会见探月工程嫦娥四号任务参研参试人员代表。习近平指出，我们要深刻把握世界科技发展大势，弘扬科学精神，瞄准战略性、基础性、前沿性领域，坚持补齐短板、跟踪发展、超前布局同步推进，努力实现关键核心技术重大突破，提升国家创新体系整体效能，不断增强科技实力和创新能力，努力在世界高技术领域占有重要一席之地。

Ÿ    中国国务院总理李克强称，坚决不搞“大水漫灌”，金融机构要让更多贷款更便捷流向实体经济和中小微企业，特别是要向中长期贷款方向加大力度。

Ÿ    中国央行称，要防止大水漫灌累积风险，协调好本外币政策。下一阶段央行将继续实施稳健的货币政策，把握好宏观调控的度，促进货币信贷和社会融资规模合理增长。

Ÿ    国税总局：2019年切实落实减税降费措施，强化与房地产管理部门协作，积极推进房地产交易合同网签备案信息、不动产登记信息共享，整合房地产交易、办税、办证业务流程，推动实施跨部门业务联办。

Ÿ    据澎湃，科创板配套规则的公开征求意见期正式截止。各家券商已经着手进行了项目储备工作，但目前仍未进入倒计时阶段，还在等待交易所的统一部署。当前层级的规则征求意见将会在本月底前正式结束。

Ÿ    发改委：支持澳门发展融资租赁和财富管理等特色金融业务，支持澳门研究建设绿色金融平台和以人民币计价的证券市场。

Ÿ    财政部、税务总局发布《关于高校学生公寓房产税印花税政策的通知》，对高校学生公寓免征房产税；对与高校学生签订的高校学生公寓租赁合同，免征印花税。

Ÿ    为依法惩治环境污染违法犯罪活动，最高人民法院、最高人民检察院、公安部、司法部、生态环境部联合发布《关于办理环境污染刑事案件有关问题座谈会纪要》，对当前办理环境污染刑事案件中的重点难点问题作出回应和规定。纪要规定了环境污染单位犯罪的认定标准，重点打击出资者、经营者和主要获利者。

Ÿ    新一代人工智能发展规划推进办公室召开了2019年工作会议。科技部部长王志刚提出，要强化需求牵引、应用驱动、目标导向，围绕可持续发展、经济民生等重大需求，扩大应用示范，结合区域优势和特点，建设一批国家新一代人工智能创新发展试验区。

Ÿ    工信部发布实施《新能源汽车废旧动力蓄电池综合利用行业规范条件》及公告管理暂行办法，积极培育行业骨干企业，支持企业开发再生利用技术和工艺；统筹布局动力蓄电池回收利用企业，促进行业可持续发展。

Ÿ    消息人士透露，去年3月版号停止下放后，原国家新闻出版广电总局亦暂停游戏企业的资料提交，至今仍未重启，但其批准上海、北京和广东3个区域的版署可以继续接收申请材料，然后再提交总局版署审批。

Ÿ    成都从7个方面出台具体实施细则，促进该市民营经济健康发展，支持企业冲击“500强”。细则规定，首次被评为“中国民营企业500强”“中国企业500强”“世界500强”的，成都将分别给予300万元、1000万元、2000万元的一次性奖励。

Ÿ    南京银行公告称，资产管理业务中心总经理戴娟、资金运营中心副总经理董文昭及鑫元基金副总经理李雁三人，因个人原因，不能正常履职，已指定专人负责以上三人工作。

Ÿ    小米9正式发布，小米9标准版售价2999元起，透明版售价3999元起。小米9的发布会上，雷军首先回应近期市场对小米手机定价的质疑。他表示，小米集团永远不会放弃性价比。

上市公司重要公告

Ÿ    金证股份子公司拟增资扩股引入投资者香港交易所；盛大游戏作价298亿注入世纪华通获有条件通过；美的集团吸收合并小天鹅获得证监会无条件通过；益科正润受让登云股份6.78%股权，成公司控股股东；汇纳科技拟定增募资不超10亿元；湘潭电化自然人钟利波受让公司5.25%股权；司太立股东拟减持不超6.56%股份；常熟汽饰两名股东拟合计减持不超6.75%股份；三全食品未接到其他批次猪肉产品被检测出非洲猪瘟病毒核酸阳性的通知；*ST华信公司股票触及其他风险警示条款。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

25,954.44

0.24

纳斯达克指数

7,489.07

0.03

标普500

2,784.70

0.18

日经225

21,431.49

0.60

富时100

7,228.62

0.69

德国DAX

11,401.97

0.82

国际要闻

Ÿ    美股小幅收高，道指涨逾60点，纳指八连阳。纪要显示美联储官员几乎皆欲停止缩表。瑞银收跌逾3.6%，因帮助客户洗钱被法国法院罚款37亿欧元。截至收盘，道指涨0.24%报25954.44点，标普500涨0.18%报2784.7点，纳指涨0.03%报7489.07点。

Ÿ    热门中概股多数收涨，阿里巴巴涨0.31%，京东涨0.16%，百度跌0.74%；康迪车业涨34.34%，360金融涨9.86%，虎牙直播涨9.68%，趣店涨6.61%，蔚来汽车涨4.96%，网易涨1.29%。迅雷跌5.81%。

Ÿ    欧洲三大股指集体上涨。德国DAX指数涨0.82%报11401.97点，法国CAC40指数涨0.69%报5195.95点，英国富时100指数涨0.69%报7228.62点。

Ÿ    美联储会议纪要显示，决策者普遍认同今年结束缩表，但不确定今年是否会加息。官员们认为有理由对货币政策抱有耐心。

Ÿ    欧盟表示，欧盟27国对英国脱欧可能发生的各种情境都有较充足的准备。另据西班牙外交大臣透露，相关人员正在布鲁塞尔敲定一份脱欧协议。

Ÿ    英国首相特里莎·梅与欧盟委员会主席容克在会晤后发表联合声明，称双方进行了“建设性”会谈，在爱尔兰边界后备计划问题上都需要“适当的法律保障”。

Ÿ    德国与法国就欧元区预算案提案达成一致。

Ÿ    意大利副总理萨尔维尼：不会因为暂时的经济困难而考虑修改2019年财政预算案。

Ÿ    日本首相安倍晋三：在我执政期间，日本达成了无通缩状态。日本央行行长黑田东彦：不认为当前日本央行的政策会使日元走弱；国债收益率差能够影响汇率波动；日本央行的政策不会以汇率水平为目标。日本财务大臣麻生太郎：汇率变动由市场决定；从未与美国财长姆努钦讨论过汇率问题。

Ÿ    腾讯援引外媒称，韩国财政部长表示，三月开始，韩国将成为世界上第一个开始第五代移动网络消费者服务商业运营的国家。

Ÿ    、在宣布特斯拉2019年将生产50万辆车之后，公司CEO埃隆•马斯克又改口称，特斯拉今年全年交付量依然是40万辆左右。

Ÿ    高通正敦促美国贸易监管机构撤销一位法官的裁决，对苹果部分iPhone机型设进口禁令。高通此举是希望4月中旬在圣地亚哥对簿公堂之前，先发制人给苹果一击。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

96.553

0.04

美元/人民币

6.7171

-0.63

欧元/美元

1.1337

-0.04

英镑/美元

1.3050

-0.11

美元/日元

110.86

0.21

Ÿ    美元/在岸人民币夜盘下跌0.63%，报6.7171元。人民币兑美元中间价调升84个基点，报6.7558。

Ÿ    美元指数涨0.04%报96.5527，美联储会议纪要显示，决策者们并不像市场设想的那么鸽派。欧元兑美元跌0.04%报1.1337，英镑兑美元跌0.11%报1.305，澳元兑美元跌0.03%报0.7164，美元兑日元涨0.21%报110.855。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

57.240

1.40

COMEX黄金

1341.2

-0.27

COMEX白银

16.025

0.36

LME铜

6425.0

1.68

LME铝

1876.0

1.08

Ÿ    国内商品期货夜盘多数上涨，沥青涨逾3%。焦炭、焦煤、动力煤分别收涨2.22%、2.10%、1.27%。铁矿石收涨0.40%。螺纹钢、热轧卷板分别收涨1.66%、1.32%。橡胶、沥青分别收涨0.65%、3.02%。纸浆收涨1.42%。

Ÿ    WTI原油期货收涨1.4%报57.24美元/桶，继续创三个月以来新高。API原油库存增幅低于预期。

Ÿ    COMEX黄金期货收跌0.27%，报1341.2美元/盎司；COMEX白银期货收涨0.36%，报16.025美元/盎司。美联储会议记录显示美国经济和就业市场仍然强劲，这略微提振美元。

Ÿ    伦敦基本金属集体上涨，LME期铜涨1.68%报6425美元/吨，LME期锌涨1.54%报2698美元/吨，LME期镍涨1.97%报12910美元/吨，LME期铝涨1.08%报1876美元/吨，LME期锡涨0.45%报21255美元/吨，LME期铅涨1.26%报2046.5美元/吨。

Ÿ    农业农村部：要通过继续抓好去库存、降成本、补短板来巩固玉米结构调整成果，同时把握好玉米去库存节奏，加大稻谷去库存力度，实施大豆振兴计划，增加紧缺和绿色优质农产品供给，合理调整粮经饲结构，推进畜牧业提质增效和渔业转型升级。

Ÿ    中钢协：1月下旬重点钢企粗钢日均产量为181.72万吨，旬环比增加1.00万吨，增长0.55%；截至1月下旬末，重点钢铁企业钢材库存量为1074.17万吨，旬环比减少125.74万吨，降幅为10.48%。

Ÿ    沙特能源大臣法利赫：希望原油市场将在4月达到平衡；将在四月会议上讨论和协商供应计划；希望全球原油库存维持在五年平均水平。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.6500

-1.00

3个月美元LIBOR

2.6436

-3.93

中国10年期国债

3.1279

1.85

3个月SHIBOR

2.7780

-1.90

DR007

2.3500

35.00

Ÿ    央行周三开展200亿元7天期逆回购操作，因当日无到期逆回购，实现净投放200亿元。Shibor全线下跌，7天期跌2.1bp报2.377%。

Ÿ    国债期货全日窄幅震荡，10年期主力合约收涨0.17%，5年期主力合约涨0.08%，2年期主力合约涨0.02%。现券国债收益率小幅下行，交投清淡。

Ÿ    美国债市：美联储货币政策会议纪要公布后，美国国债走低，收益率曲线陡化收敛。会议纪要显示美联储考虑2019年结束缩表，不确定是否会加息；2年期国债收益率上涨1.03个基点，报2.4975%；5年期国债收益率上涨1.01个基点，报2.4677%；10年期国债收益率上涨1.08个基点，报2.6447% 。

Ÿ    欧洲股债：意大利国债下跌，因为欧洲央行的Praet表示，将很快讨论定向长期再融资操作，但目前还不清楚是否会做出决定。在西班牙外交部长表示新的英国脱欧协议正在制定后，英国国债下滑，德国国债缩减涨幅。

Ÿ    央行于周三开展2019年第一期央行票据互换（CBS）操作，本期操作量为15亿元，期限1年，票面利率2.45%。央行称，将继续关注银行永续债发行情况，参考市场状况和一级交易商对CBS操作的合理需求，采用市场化方式审慎平稳地开展CBS操作。

数字货币

名称

收盘（USD）

涨跌跌(%)

比特币

3985.82

1.09

以太坊

148.146

2.38

瑞波币

0.3297

1.79

恒星币

0.0909

2.25

莱特币

51.243

7.10

Ÿ    莫斯科市政府宣布，计划于2019年夏季推出基于区块链的城市创新集群。该平台创建是为了在一个平台上统一分散的城市结构：IT公司、企业孵化器、技术园区、学术机构，以发展研究和生产潜力。

Ÿ    据金融时报消息，农业银行日前印发《关于设立产品创新示范行、产品创新实验室的通知》，据悉，产品创新实验室是农行的金融科技产品创新实验平台，将在合理授权下，因地制宜，先行先试，以人工智能、区块链、云计算、大数据、移动互联网、网络安全等金融科技关键技术为支撑，开展前瞻性技术驱动型产品创新的研发和应用。

Ÿ   工信部20日公布2019年全国无线电管理工作要点指出，为加快5G商用步伐，做好频谱资源使用保障。发布5G中低频段基站与卫星地球站等台站干扰协调指南、5G中低频段基站设备射频技术要求，做好5G基站协调、许可工作，服务加快5G商用步伐大局。适时发布5G系统部分毫米波频段频率使用规划，引导5G系统毫米波产业发展。

Ÿ   点评：我国5G商用在即，5G网络正在大规模建设之中。行业一致预期，中国5G建网的投资规模大概在1.2万亿元左右，比4G增长约55%，通信设备厂商直接受益。欣天科技（300615）主营移动通信基站核心部件——射频器件。公司在互动平台透露，目前已有5G产品订单并出货，现阶段公司所有的研发投入都是为5G相关产品而投入。超讯通信（603322）是行业内少数的几家可以提供一体化服务的通信技术服务商，已在进行5G小基站及NB-IOT小基站的研发。其他公司：通宇通讯（002792）、硕贝德（300322）、鸿博股份（002229）。

航天航空

Ÿ   据国资委网站消息，近日，中国航天科技集团有限公司五院航天恒星公司研制的北斗船载终端随着蓉达长沙号货船驶离上海罗泾港，并顺利到达文莱，迈出了走出国门的第一步，也拉开了北斗全球用户体验评价项目的序幕。据悉，该项目由中国卫星导航系统管理办公室组织开展，旨在推广北斗导航在全球得到应用。此次航行将为该公司研制的北斗船载终端产品进军全球市场打下良好基础。

Ÿ   点评：2018年底，我国北斗三号基本系统部署圆满完成，向“一带一路”国家和地区提供导航服务。目前，北斗系统在轨卫星和地面系统工作稳定，经全球范围测试评估，系统性能满足预期，具备全球服务能力。目前中国定位系统市场份额不高，但未来消费潜力较大。根据中国卫星导航定位协会预测，到2020年，中国将建成服务全球的北斗卫星导航定位系统，届时用户规模将达到世界第一，年产值将超过4000亿元，导航定位终端社会总持有量超过10亿台。北斗星通（002151）、华测导航（300627）、振芯科技（300101）、中海达（300177）、海格通信（002465）、华力创通（300045）等产业链公司将迎来快速发展机遇。

Ÿ   近日，上海市委书记李强与浙江省党政代表团座谈，共商深化沪浙两地合作，携手落实长三角一体化发展国家战略。会后，沪浙两地领导共同见证签署《小洋山港区综合开发合作协议》。浙江省委书记车俊表示，希望浙沪双方以此为新起点，在自贸试验区战略协同、谋划建设长三角一体化发展示范区、环太湖区域生态环境建设、嘉兴全面接轨上海示范区建设、推进G60科创走廊建设、长三角一体化轨道交通互联互通等方面加强合作，实现共赢发展。

Ÿ   点评：2019年长三角区域一体化国家战略将迎加速推进期，相关部门基本明确全国两会前出台实质性的文件。日前《青浦、吴江、嘉善2019年一体化发展工作方案》发布，初步确定了今年七个方面51项重点工作。产业方面，将推进上海股交长三角中心建设，推动科技创新券通用通兑和大型科学仪器开放共享，推动华为青浦基地和人才公寓基地年内开工，促进亨通光电、京东方等华为核心供应企业共同打造万亿级信息产业集群，开通跨省域的旅游专线，研究毗邻区域旅游一卡通等。德邦股份（603056）位于上海青浦区，是国内领先的公路快运与快递服务提供商，受益长三角一体化背景下交通的互联互通。新朋股份（002328）在上海青浦区应有土地300多亩，公司还参与投资上海金浦新兴产业股权投资基金。亨通光电（600487）地处江苏吴江，主要从事光纤光缆的生产与销售。晋亿实业（601002）地处嘉兴嘉善，是高速铁路扣配件系统的集成供应商。