指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

2,483.09

-0.61

深证成指

7,215.34

-1.02

沪深300

2,990.51

-0.38

创业板指

1,248.08

-1.26

中证500

4,161.27

-1.12

万得全A

3,231.22

-0.91

恒生指数

25,478.88

-0.67

国内股市

Ÿ    沪深两市大幅高开后单边下行，上证综指收跌0.61%报2483.09点，连跌三日；深证成指跌1.02%报7215.34点，创业板指跌1.26%报1248.08点，万得全A收跌0.91%。两市全天成交2638亿元，北上资金逆势净流入逾5亿元。中国石化午后闪崩，放量收跌6.75%，创年内第二大跌幅，早盘一度涨近4%。

Ÿ    资金面显示，周四两市大单净流出资金124.38亿元。其中，1231只个股获资金净流入，2311只个股出现资金净流出，主力资金出逃大幅放大，值得关注。

Ÿ    港股高开低走，恒指收跌0.67%报25478.88点，国企指数跌0.71%，红筹指数跌0.27%。全日大市成交561.97亿港元。中石化跌近5%。消费股、医药股重挫，申洲国际跌超8%领跌蓝筹。内房股普跌，中国恒大跌超2%。丰盛控股跌近18%后停牌，丰盛集团近13亿债务违约。中国台湾加权指数收盘涨1.72%报9641.56点，台积电涨3%，鸿海涨0.85%。

重要新闻

Ÿ   央行上海分行召集上海各金融机构召开会议，会议强调所有金融机构的非标资管数据全部统一报送至央行，不再分别向证监会、银保监会单独报送，这将意味着资管市场实行统一标准，并将面临统一监管，有助于消除不同监管体系下的信息不对称。

Ÿ   银保监会：批准中国建设银行、中国银行设立理财子公司申请；其他多家商业银行也正在抓紧开展申报理财子公司工作。

Ÿ    商务部：中国将推动全方位对外开放，放宽外资市场准入，推动电信、教育、医疗、文化等领域的开放，特别是在备受关注的医疗、教育等领域，将放宽外资股比限制。

Ÿ   国家市场监管总局局长张茅在全国市场监管工作会议上透露，将建立违法严惩制度，对于故意违法、造成严重后果的企业，实行巨额罚款，强化刑事责任追究。同时建立巨额赔偿制度，在涉及群众生命健康的领域，加大对消费者的直接赔偿力度。

Ÿ   上交所公布年报预约披露时间表，兰州民百将于1月25日率先披露，嘉泽新能1月29日披露，ST南化、ST慧球1月30日披露。

Ÿ   上交所：对海通国际英国有限公司予以沪伦通全球存托凭证英国跨境转换机构备案。

Ÿ   2019年全国能源工作会议召开，强调深入推进电力体制改革，积极推进油气管网运营机制改革；更加深入研究谋划能源发展重大问题；深化重点项目合作，积极推动国际能源治理变革，注重防范化解能源合作风险隐患，着力提高“一带一路”能源合作水平。

Ÿ   财政部：将乘轮船离岛旅客纳入海南离岛旅客免税购物政策适用对象范围，同一旅客在同一年度内乘飞机、乘火车和乘轮船免税购物合并计算，12月28日起执行。

Ÿ   《中国（海南）自由贸易试验区商事登记管理条例》正式发布，将于2019年1月1日起正式施行，五大制度全国首创。

Ÿ   华泰宏观评工业企业利润：工业数据下行压力加大，基建反弹力度不强，四季度GDP增速或仍在6.5%低位；预计明年政策调控方向将着力发展制造业投资，基建和地产等传统动能作为储备政策；未来较大可能仍有针对普惠金融定向降准。

Ÿ   中国石化发布澄清公告称，公司了解到全资子公司联合石化在某些原油交易过程中因油价下跌产生部分损失，公司正在评估具体情况。联合石化总经理陈波和党委书记詹麒因工作原因停职，由副总经理陈岗主持行政工作。目前，公司生产经营情况一切正常。联合石化内部人士称，总经理和党委书记被停职的原因是“公司下半年市场严重误判，影响巨大”。

Ÿ   华为轮值董事长郭平：2018年公司预计实现销售收入1085亿美元，同比增21%；华为和全球领先运营商签定了26个5G商用合同，1万多个5G基站已发往世界各地。

上市公司重要公告

Ÿ    中弘退12月28日终止上市，股票摘牌；*ST抚钢重整计划执行完毕，股票复牌；信息发展拟收购华亭科技90%股权；永清环保终止重大资产重组；云南能投、浩物股份重组过会；永安林业终止重大事项；鹏起科技实控人将16.95%股份表决权委托给广州国企；上海雅仕五家原始股东拟合计减持不超12.575%股份；重庆城投拟溢价受让远达环保公司8.58%股份；中国医药减持招商银行和招商证券股票；中国电建拟回购1%-2%股份；中集集团子公司中集车辆向港交所提交上市申请；兖州煤业拟实施股票期权激励计划；中嘉博创拟2亿元-4亿元回购。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

23,138.82

1.14

纳斯达克指数

6,579.49

0.38

标普500

2,488.83

0.86

日经225

20,013.67

-0.32

富时100

6,585.91

-1.50

德国DAX

10,381.51

-2.37

国际要闻

Ÿ   美股上演大反转，道指收涨逾260点，盘中一度跌超600点。道指涨1.14%报23138.82点，标普500涨0.86%报2488.83点，纳指涨0.38%报6579.49点。道指盘中振幅达871点；而前一交易日，道指收高1086.25点，创史上最大单日点数涨幅。金融股领涨，高盛涨逾1%。苹果收跌0.65%，盘中一度跌超4%。截至收盘。

Ÿ   中概股涨跌不一，阿里巴巴涨0.29%，京东涨2.84%，百度跌0.9%；敦信金融跌28.32%，优信跌20.7%，泰克飞石跌14.74%，四季教育跌11.46%；蘑菇街涨29.48%，无忧英语涨26.27%，第九城市涨22.99%，点牛金融涨19.47%，腾讯音乐涨8.25%，站上13美元发行价。

Ÿ   欧洲三大股指集体收跌。德国DAX指数跌2.37%报10381.51点，创两年多以来新低；法国CAC40指数跌0.6%报4598.61点，英国富时100指数跌1.5%报6585.91点。欧元区斯托克50指数跌1.2%，进入熊市。

Ÿ   美联储调查：交易商发现客户正减少新兴市场风险敞口；物价和非物价条款的维持不变；针对新兴市场客户风险敞口的条款趋紧；五分之一的交易商认为商业地产抵押贷款支持证券流动性恶化。

Ÿ   美国12月22日当周初请失业金人数21.6万人，预期21.6万人，前值21.4万人；12月15日当周续请失业救济人数170.1万人，预期167.5万人，前值168.8万人。

Ÿ   欧盟预算执委厄廷格：英国议会仍有可能在2019年1月的表决中赞成特雷莎•梅的脱欧协议，并在明年3月底时退出欧盟；多数英国民众并不支持无序脱欧或举行另一次公投。

Ÿ   特斯拉在华组建融资租赁公司，注册资金3000万美元。接近此事人士表示，特斯拉融资租赁（中国）有限公司将落户陆家嘴金融城。

Ÿ    松下计划花费“数亿美元”在其中国电池工厂部署两条新生产线，使松下在中国的电池产能增加多达80%。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

96.4671

-0.61

美元/人民币

6.8747

-0.29

欧元/美元

1.1430

0.68

英镑/美元

1.2644

0.09

美元/日元

111.01

-0.32

Ÿ   美元/离岸人民币尾盘较前一交易日纽约尾盘下跌0.29%，报6.8747元。人民币兑美元中间价调贬49个基点，报6.8894。

Ÿ    美元指数下跌0.61%，报96.4671点。欧元/美元上涨0.68%，报1.1430美元。美元/日元下跌0.32%，报111.01日元。英镑/美元上涨0.09%，报1.2644美元。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

45.41

-1.75

COMEX黄金

1278.1

0.4

COMEX白银

15.29

1.1

LME铜

5972

0.28

LME铝

1860

-1.74

Ÿ   国内商品期货夜盘多数下跌，PTA跌近3%。焦炭、焦煤分别收跌1.83%、0.72%，动力煤收涨0.21%。铁矿石收跌0.41%。螺纹钢、热轧卷板分别收跌0.88%、0.18%。橡胶、沥青分别收涨0.40%、0.15%。纸浆收跌0.12%。

Ÿ   WTI原油期货收跌1.75%报45.41美元/桶，回吐前一日部分涨幅。投资者继续关注全球经济增长放缓的迹象和原油产量创纪录。

Ÿ   COMEX黄金期货收涨0.4%报1278.1美元/盎司，再创半年以来新高。COMEX白银期货收涨1.1%报15.29美元/盎司。美元走软提振金价。

Ÿ   伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.28%报5972美元/吨，LME期锌涨0.69%报2491美元/吨，LME期镍跌1.56%报10720美元/吨，LME期铝跌1.74%报1860美元/吨，LME期锡涨0.23%报19420美元/吨，LME期铅涨2.54%报2035.5美元/吨。

Ÿ   中钢协：12月上旬重点钢企粗钢日产估算值为187.22万吨，环比增2.07%，同比增5.24%；旬末重点企业库存为1216.43万吨，环比降3.36%，同比增3.78%。

Ÿ    俄罗斯能源部长诺瓦克：油市可能会在1月-2月看到欧佩克+协议的影响；欧佩克+1月声明将专注在执行协议方面；俄罗斯可能将保持2019年石油产出在5.56亿吨；俄罗斯在明年上半年将减产300-500万吨。

数字货币

名称

收盘（USD）

涨跌幅（%）

比特币

3,655.54

-5.24

以太坊

117.058

-11.28

瑞波币

0.3404

-9.97

恒星币

0.1107

-8.13

莱特币

28.4997

-7.83

Ÿ   12月27日消息，据人民日报消息，深圳市税务局统计，目前深圳已有7家开票服务商及1个报销平台与区块链电子发票系统实现了对接，已上线的32家试点企业共开具区块链电子发票17570张，现已完成注册接入企业涉及餐饮业、停车服务、零售业、互联网服务、金融业等行业共计209家企业。深圳市税务局副局长李伟表示，基于区块链的电子发票解决方案契合了纳税人对税务科技创新和税务服务水平提升的内在需求。

Ÿ    美国全球电信巨头Comcast计划在2019年将其区块链创新项目Blockgraph商业化。新闻稿称:“Comcast目前正与NBCUniversal合作，测试Blockgraph的能力，计划在2019年初将其纳入其可寻地址服务”。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.7666

4.13

3个月美元LIBOR

2.8134

-0.82

中国10年期国债

3.2709

-3.02

3个月SHIBOR

3.3390

3.00

DR007

2.7000

-1

Ÿ   央行公开市场开展1200亿元7天期、300亿元14天期逆回购操作。27日有1200亿元逆回购到期，当日实现净投放300亿元。资金结构性分化加剧，Shibor隔夜报1.793%，下行23.6bp，为10月30日以来低点；14天期报3.322%，上行8.9bp，升至9月30日以来高点；1个月期及3个月期升至7月以来高位。

Ÿ   国债期货低开后强势翻红，表现相对坚挺，期债主力合约全线走高，10年期涨0.11%，持仓量61573手，减仓534手，5年期主力合约涨0.06%。A股表现不振，沪指连跌三日。国债现券收益率普遍下行，10年期活跃券下行2bp左右。

Ÿ   美国债市：国债上涨，短中期国债领涨，7年期国债发行吸引强劲需求，并且美股盘中回吐周三部分涨幅。国债期货交易量仍然低于平均水平，波动率上升。2年期国债收益率下跌5.25个基点，报2.5625%。5年期国债收益率下跌3.17个基点，报2.6166%。10年期国债收益率下跌4.13个基点，报2.7666%。

Ÿ   欧洲股债：意大利债券在开盘走低后回升，德债也上涨，因股市下滑。英国债券表现落后于欧元债券。

Ÿ   福建省将设立和发行总规模150亿元的纾困基金和20亿元的纾困专项债，帮助辖区内产业龙头、战略新兴行业、高成长性企业等关键企业纾困，化解股权质押等风险。

Ÿ    内蒙古博源30亿元违约债券完成注销，这标志着国内首单通过债券打折收购、注销登记、实质性重组等组合手段化解违约债券风险项目取得实质性进展。

Ÿ    在27日下午举行的新闻发布会上，中国卫星导航系统管理办公室主任、北斗卫星导航系统新闻发言人冉承其宣布：北斗三号基本系统完成建设，于27日开始提供全球服务。这标志着北斗系统服务范围甶区域扩展为全球，北斗系统正式迈入全球时代。冉承其还表示，到2020年，将继续发射11颗北斗三号和1颗北斗二号卫星，完成全面建设，进一步提升系统服务性能；2035年还将建成以北斗为核心，更加泛在、更加融合、更加智能的综合定位导航授时（PNT）体系。

Ÿ    点评：作为我国完全独立自主的卫星导航系统，北斗具备极高的军事战略意义，高研发投入匹配高估值，产业化过程将产生巨大的经济效应，北斗有望步入收获期，产业链相关公司将显著受益。预计到2020年，北斗产业总产值预计达到2400亿至3200亿元，年复合增长率超过20%，新增市场规模有望超过1000亿元。北斗星通（002151）是经北斗系统主管部门授权许可、专门从事北斗卫星导航定位系统运营服务业务的运营机构，也是北斗产业链唯一获大基金入股的上市公司。海格通信（002465）兼容北斗三号民用高精度的基带芯片正在后端设计且加快流片。公司在北斗业务领域拥有“芯片、模块、天线、终端、系统、运营”的全产业链研发与服务能力。公司的无线通信和北斗导航产品市场份额位居行业前列。中国卫星（600118）参与北斗卫星部分星上单机产品的研制工作。同时，公司作为卫星应用的主要业务单位，正在充分利用包括北斗系统在内的天基资源开展卫星导航相关业务。其他个股：华测导航（300627）、振芯科技（300101）。

天然气

Ÿ    中石化官网27日显示，近日，来自中联煤层气公司的煤层气资源首次进入榆济管道并销往河南、河北地区，日供气量20万立方米，标志着天然气分公司在引进中国石化系统外非常规天然气资源方面取得突破性进展。未来随着该地区煤层气开发力度加大，年资源供应规模预计将超过4亿立方米。

Ÿ    点评：2018-2020年，天然气供需偏紧是大概率事件，加大天然气开采力度的迫切性日益凸显。与此同时，煤层气行业的开采技术逐渐成熟，在非常规天然气中受到政策补贴的力度及持续性最强，配置价值提升。相关上游煤层气开采企业有蓝焰控股（000968）、新天然气（603393）、天壕环境（300332）、沃施股份（300483）等。

天基物联网

Ÿ    国内首个天基物联网产业联盟近日在武汉成立。该联盟由航天行云科技有限公司发起，汇聚了国内从事商业卫星科研、制造、运营、服务、应用和金融资本六大领域的146家单位。

Ÿ    点评：联盟将从产业的价值链、企业链、供需链和空间链打造贯穿天基物联网产业发展的生态，为联盟成员提供产业技术支持、产品配套、运营服务、应用推广和项目资金对接。天通股份（600330）、东方网力（300367）参股公司为天基物联网产业联盟成员。其他个股：日海智能（002313）、高新兴（300098）。